引論：我們?yōu)槟砹?3篇銀行業(yè)財務(wù)分析范文，供您借鑒以豐富您的創(chuàng)作。它們是您寫作時的寶貴資源，期望它們能夠激發(fā)您的創(chuàng)作靈感，讓您的文章更具深度。

篇1

一、商業(yè)銀行財務(wù)分析客體的局限性

財務(wù)分析客體主要是指財務(wù)報告及財務(wù)比率分析。財務(wù)報告是財務(wù)分析的基礎(chǔ)。首先，現(xiàn)行財務(wù)報表只能反映過去某一特定時期或時點的貨幣化信息，而不能提供報表使用者對未來的、可預(yù)見性的、相關(guān)程度更高的全面信息；其次，只是簡單套用一般企業(yè)財務(wù)報表體系的形式，沒有充分反映商業(yè)銀行特殊業(yè)務(wù)的具體情況，缺乏對有銀行業(yè)特色的財務(wù)報表體系的深入研究；第三，商業(yè)銀行為了實現(xiàn)自身的利益，人為地篡改財務(wù)數(shù)據(jù)、賬外經(jīng)營等情況屢有發(fā)生，因而商業(yè)銀行財務(wù)報表的真實性因此被人為地降低乃至破壞。

財務(wù)比率分析是對會計核算結(jié)果及財務(wù)報告數(shù)據(jù)的再加工，但目前對其應(yīng)用亦存在局限：首先，制度缺陷。目前我國商業(yè)銀行執(zhí)行的會計制度極不統(tǒng)一，上市銀行執(zhí)行新的企業(yè)會計準(zhǔn)則，未上市銀行有的開始試行新企業(yè)會計準(zhǔn)則，有的執(zhí)行金融企業(yè)會計制度，而城商行還在執(zhí)行很久以前財政部為其制定的專用會計制度，制度上的不一致造成同業(yè)間財務(wù)數(shù)據(jù)的可比性失去基礎(chǔ)。其次，某些比率無法反映綜合財務(wù)狀況比如資產(chǎn)流動性比率高，并不能就得出該年度銀行資產(chǎn)的流動性強(qiáng)，流動風(fēng)險小的結(jié)論；

二、商業(yè)銀行財務(wù)分析主體的局限性

財務(wù)分析主體是指財務(wù)分析人員，他們是保證財務(wù)分析報告決策實用性的關(guān)鍵。商業(yè)銀行的財務(wù)分析人員應(yīng)具備一定的財務(wù)理論水平、較強(qiáng)的數(shù)據(jù)處理能力和邏輯思維能力。從我國的實際情況來看，商業(yè)銀行財務(wù)分析人員距離上述條件尚有較大差距，這就導(dǎo)致財務(wù)分析過程中出現(xiàn)眾多的行為性缺陷。

三、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)分析的局限性

在現(xiàn)行的會計處理程序下，表外業(yè)務(wù)末被納入資產(chǎn)負(fù)債表中，僅以報表附注的形式注明。由于表外業(yè)務(wù)具有控制度差、透明度低、風(fēng)險性高的特點，商業(yè)銀行如不加強(qiáng)對表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險分析，將很難適應(yīng)業(yè)務(wù)快速發(fā)展過程中防范潛在的風(fēng)險的需要。

四、商業(yè)銀行財務(wù)分析指標(biāo)體系的局限性

（1）流動性指標(biāo)的缺陷，主要在于它忽視了存款、貸款各自內(nèi)部結(jié)構(gòu)的差異，只是簡單地將貸款總額與存款總額相比，而且該指標(biāo)只注重對表內(nèi)資產(chǎn)的計算，沒有對表外的或有業(yè)務(wù)進(jìn)行加權(quán)計算。此外，流動性比率為流動性資產(chǎn)與流動性負(fù)債之比。這一比率越高，表示銀行的短期償債能力越強(qiáng)。若銀行的某些流動性資產(chǎn)尚失在短期內(nèi)變現(xiàn)的能力，就使得銀行的流動性被虛增。這顯然將降低利用此比率衡量銀行流動性強(qiáng)弱的可靠程度，甚至?xí)剐畔⑹褂谜邔︺y行流動性的真實狀況產(chǎn)生一定程度的誤解。？

（2）說到流動性就不得不提到盈利性指標(biāo)，在盈利性分析中應(yīng)用得最多的當(dāng)屬杜邦財務(wù)分析體系，其核心內(nèi)容就是對銀行的資本利潤率進(jìn)行橫向和縱向的比較，由于我國會計制度的變化較快，尤其是銀行業(yè)，先后做了幾次大的變動，從而使縱向比較失去可比性，而橫向間在全行業(yè)內(nèi)也是眾多制度并行，可比較的范圍又大打折扣。另外我國對資本各組成項目的內(nèi)容、涵蓋面的規(guī)定與國際標(biāo)準(zhǔn)《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定比較，也有較大差異。這些都必然會影響到在實踐中運用該比率分析銀行盈利能力大小的效能。

五、改進(jìn)商業(yè)銀行財務(wù)分析的對策

盡快完善執(zhí)行統(tǒng)一會計制度的進(jìn)程，使財務(wù)分析具有橫向和縱向的可比性，真正能為管理層的經(jīng)營決策提供合理依據(jù)。同時借鑒吸收國際上在財務(wù)報表體系改革方面的最新研究成果，尤其致力于能充分容納銀行特殊業(yè)務(wù)信息的、具有銀行特色的、符合中國國情的商業(yè)銀行財務(wù)報表體系的建立。

確保銀行會計信息的真實、可靠。堅持“三鐵”、杜絕“三假”.提高財務(wù)報告的可靠性財務(wù)報告造假的主要因素就是道德風(fēng)險問題，一方面.建立懲罰機(jī)制。另一方面.建立激勵機(jī)制，提倡“鐵賬本、鐵算盤、鐵規(guī)章“三鐵”信譽，把物質(zhì)獎融與精神獎勵相結(jié)合。

科學(xué)選擇分析方法，構(gòu)建分析指標(biāo)體系。原始數(shù)據(jù)并不能提供財務(wù)分析所必需的財務(wù)信息，而是要運用各種分析方法和分析指標(biāo)對數(shù)據(jù)進(jìn)行合成、加工，將之轉(zhuǎn)化為可用信息。根據(jù)分析目的選擇合適的分析方法和分析指標(biāo)是做好財務(wù)分析的非常重要的環(huán)節(jié)。

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（二）商業(yè)銀行進(jìn)行比率分析的局限性。第一，比率值要與某一標(biāo)準(zhǔn)比較方有意義，但這樣的絕對標(biāo)準(zhǔn)受到樣本數(shù)量、計算方法及異常情況的影響，幾乎不存在；第二，某些比率反映的是銀行在特定時點上的財務(wù)狀況，卻無法揭示會計年度其他時點上的財務(wù)狀況，這有時會引起誤解，比如資產(chǎn)流動性比率高，僅表示銀行資產(chǎn)在會計報表日的流動性較強(qiáng)，并不能就得出該年度銀行資產(chǎn)的流動性強(qiáng)，流動風(fēng)險小的結(jié)論；第三，不同的比率有時會發(fā)出互相矛盾的信息，給正確評價銀行財務(wù)狀況帶來一定難度。比如某銀行的利差率高于同業(yè)平均水平，其資產(chǎn)利潤率卻低于同業(yè)平均水平，此時便難以判斷銀行盈利能力的強(qiáng)弱，而需結(jié)合其他信息綜合考慮；第四，比率分析在進(jìn)行銀行同業(yè)的橫向比較時，會受到不同銀行采用不同會計方法的干擾和影響，而同一銀行進(jìn)行縱向比較的可比性又會因銀行在不同期間所選擇的會計方法的變更而相應(yīng)減弱。

（三）商業(yè)銀行財務(wù)分析人員素質(zhì)的局限性。商業(yè)銀行的財務(wù)分析人員應(yīng)具備一定的財務(wù)理論水平、較強(qiáng)的數(shù)據(jù)處理能力和邏輯思維能力，總之對人員的素質(zhì)要求頗高。從我國的實際情況來看，商業(yè)銀行財務(wù)分析人員距離上述條件尚有較大差距，這就導(dǎo)致財務(wù)分析過程中出現(xiàn)眾多的行為性缺陷。

（四）商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)分析的局限性。近年來，隨著金融業(yè)務(wù)的不斷創(chuàng)新，我國商業(yè)銀行也開始涉獵表外業(yè)務(wù)，加業(yè)務(wù)、信托與咨詢業(yè)務(wù)、貸款承諾及衍生金融商品交易等。在現(xiàn)行的會計帳務(wù)處理程序下，表外業(yè)務(wù)未被納入資產(chǎn)負(fù)債表中，僅以報表附注的形式予以注明，商業(yè)銀行財務(wù)分析的龐大指標(biāo)體系中也普遍缺乏對銀行表外業(yè)務(wù)的考核分析指標(biāo)。由于表外業(yè)務(wù)具有自由度大、連續(xù)性弱、透明度差、風(fēng)險性高的特點，商業(yè)銀行現(xiàn)行財務(wù)分析不對其進(jìn)行多方面的風(fēng)險分析，將很難適應(yīng)表外業(yè)務(wù)快速發(fā)展的趨勢下防范潛藏著的巨大風(fēng)險的需要。

（五）商業(yè)銀行財務(wù)分析指標(biāo)體系的局限性。

1、流動性指標(biāo)體系中，存貸款比例指標(biāo)的分子、分母分別為銀行的各項貸款之和與各項存款之和，存貸比率越高預(yù)示著銀行的流動性越差，因為這表明相對于穩(wěn)定的資金來源而言，銀行占用在貸款上的資金越多，流動性當(dāng)然越差。相反，該比率越低，則表示銀行還有額外的流動性，因為銀行還能用穩(wěn)定的存款來源發(fā)放新貸款。過高或過低的存貸比率對銀行都是不可取的，只有適中的存貸比率才表示銀行對資金來源與運用間的安排適當(dāng)，較好地兼顧了流動性與盈利性。這項指標(biāo)的主要缺陷在于它忽視了存款、貸款各自內(nèi)部結(jié)構(gòu)的差異，只是簡單地將貸款總額與存款總額相比，這就有“一刀切”之嫌。

此外，資產(chǎn)流動性比率為銀行流動性資產(chǎn)與流動性負(fù)債之比。這一比率越高，表示銀行的短期償債能力越強(qiáng)。問題在于銀行的某些流動性資產(chǎn)并不一定能在短期內(nèi)（通常指一個月）變現(xiàn)，比如應(yīng)在一個月內(nèi)到期的貸款未能如期收回，就使得銀行的流動性被虛增。這顯然將降低利用該比率衡量銀行流動性強(qiáng)弱的可靠程度，甚至?xí)剐畔⑹褂谜邔︺y行流動性的真實狀況產(chǎn)生一定程度的誤解。

2、盈利性指標(biāo)體系中，資本利潤率是由銀行當(dāng)年的凈收益與資本總額相比得到的，其中資本總額等于核心資本、附屬資本之和再扣除某些項目。但目前我國對銀行資本的定義及范圍的界定還不夠明確、細(xì)致；另外對資本各組成項目的內(nèi)容、涵蓋面的規(guī)定與國際標(biāo)準(zhǔn)——巴塞爾協(xié)議比較，也有較大差異。這些都必然會影響到在實踐中運用該比率分析銀行盈利能力大小的效能。

3、安全性指標(biāo)體系中，資本充足率是衡量銀行以自有資本抵御經(jīng)營風(fēng)險能力的最關(guān)鍵性指標(biāo)，也是央行實施金融監(jiān)管的焦點所在。該比率能否如實反映銀行運營情況，取決于兩方面因素：一方面有賴于財務(wù)制度和審計制度的健全，避免用帳面處理的技巧瞞天過海，如附屬資本的范圍可能被不合理地擴(kuò)大，特定資產(chǎn)的歸類對計算出來作為分母的風(fēng)險資產(chǎn)總價值又有很大影響；另一方面若銀行和企業(yè)的關(guān)系未理順，銀行不具備獨立于企業(yè)的地位，反而有這樣那樣的密切聯(lián)系，就可能會使外在表現(xiàn)出來的資本充足率比真實比率來得更高，如壞帳沖銷問題未及時得以解決，壞帳損失又未及時用自有資本補償，就會導(dǎo)致有“水分”的資本充足率的形成。這一指標(biāo)的缺陷包括它可能迫使銀行以資本為經(jīng)營目標(biāo)，追求高回報并向非信貸業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移，而資產(chǎn)的多樣化會進(jìn)一步加大計算和報告資本水平的難度。此外，以信用風(fēng)險為主的該比率缺乏彈性，不能代替充分信息的市場判斷，不能避免道德危害、銀行危機(jī)和系統(tǒng)性風(fēng)險，還會抑制銀行投資。

貸款質(zhì)量指標(biāo)包括逾期貸款、呆滯貸款、呆帳貸款分別占貸款總額的比重這樣一系列比率，計算了解這些比率能保持對各類非正常貸款的動態(tài)監(jiān)控，從而靈活采取各異的貸款管理方式。對非正常貸款的準(zhǔn)確劃分是一項較復(fù)雜的工作，我國借鑒國際經(jīng)驗，引進(jìn)國際上通行的五級貸款新分類法。但實踐顯示該方法在我國商業(yè)銀行推廣應(yīng)用的時機(jī)遠(yuǎn)未成熟，“一逾二呆”的舊分類法仍有很大的“市場”，這使得對貸款質(zhì)量的分析失去了科學(xué)的基礎(chǔ)，新方法的優(yōu)勢更無法有效發(fā)揮出來。

二、商業(yè)銀行現(xiàn)行財務(wù)分析的對策及值得注意的問題

（一）商業(yè)銀行現(xiàn)行財務(wù)分析的對策。

1、借鑒吸收國際上在財務(wù)報表體系改革方面的最新研究成果，尤其致力于能充分容納銀行特殊業(yè)務(wù)信息的、具有銀行業(yè)特色的、符合中國國情的商業(yè)銀行財務(wù)報表體系的建立。盡快解決諸如有無必要編制銀行現(xiàn)金流量表及在明確有必要編制的前提下，應(yīng)設(shè)計什么樣的特殊格式、項目，使之能真正有利于揭示出銀行現(xiàn)金流量方面的有用信息等等重大問題。

2、要確保銀行會計信息的真實、可靠，可通過三大途徑來實現(xiàn)：其一，加大央行現(xiàn)場檢查、非現(xiàn)場檢查等監(jiān)管措施的力度；其二，條件較好的銀行還可聘請注冊會計師進(jìn)行財務(wù)報表審計；其三，利用會計準(zhǔn)則的權(quán)威性來約束商業(yè)銀行的會計行為，就必須加快會計準(zhǔn)則中有關(guān)銀行特殊業(yè)務(wù)準(zhǔn)則及財務(wù)報表準(zhǔn)則的出臺。

3、建立全面分析和專題分析相結(jié)合的財務(wù)分析制度，力求做到每月一次簡要分析，每季度一次詳細(xì)分析，每半年、年度一次全面分析，出現(xiàn)重大問題時再作專題分析。各分行的財務(wù)分析應(yīng)在基層行財務(wù)分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行，總行又基于分行財務(wù)分析的結(jié)果進(jìn)行全行分析，如此建立起一套完整的財務(wù)分析制度。只要將之貫徹落實，就一定能收到較理想的效果。可見，財務(wù)分析制度的執(zhí)行者——人的作用不容忽視，所以在制度建設(shè)的同時，還應(yīng)著手加強(qiáng)對銀行財務(wù)分析人員的專業(yè)培訓(xùn)和職業(yè)教育，注重提高他們的業(yè)務(wù)素質(zhì)和相關(guān)理論水平。

4、在現(xiàn)有銀行財務(wù)分析指標(biāo)體系中加入評價表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險性、流動性、效益性的系列指標(biāo)。比如，用“表外業(yè)務(wù)金額／銀行資本總額”再與一定標(biāo)準(zhǔn)比較，就可以衡量表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險程度；又如我們可設(shè)計指標(biāo)來反映表外業(yè)務(wù)對銀行資產(chǎn)流動性的影響；再如，在計算資本充足率時，對表外業(yè)務(wù)也應(yīng)予以考慮，即應(yīng)制定出表外業(yè)務(wù)風(fēng)險資產(chǎn)額的計算方法，使之成為銀行加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)的一個組成部分。總之，要始終對銀行表外業(yè)務(wù)蘊涵的高風(fēng)險保持高度警惕，通過跟蹤監(jiān)測，防患于未然，以利于銀行的長遠(yuǎn)安全與持續(xù)運作。

5、正確處理央行對商業(yè)銀行的強(qiáng)制監(jiān)管與商業(yè)銀行利用財務(wù)分析進(jìn)行自律性監(jiān)管之間的關(guān)系。二者的關(guān)系是：最終目的相同，都是為確保銀行的三性，只是出發(fā)角度、采用手段有所不同。因此二者應(yīng)盡量做到數(shù)據(jù)共享，相互支持，相互補充，相互促進(jìn)，而不應(yīng)彼此對立、割裂。

6、針對前文提及的銀行現(xiàn)行財務(wù)分析的指標(biāo)體系中存在的不妥之處，具體可改進(jìn)克服如下：其一，既然資產(chǎn)流動性指標(biāo)存在潛在的誤導(dǎo)性特點，我們應(yīng)注意在分析銀行資產(chǎn)的流動性時，結(jié)合其他比率，如速動比率、不穩(wěn)定資產(chǎn)與流動資產(chǎn)之比等，綜合考察和判斷；其二，對資本利潤率指標(biāo)要注意明確、細(xì)致地界定作為分母的資本總額各組成部分的范圍、內(nèi)容，以增強(qiáng)指標(biāo)計算的可操作性；其三，著力解決與資本充足率有關(guān)的準(zhǔn)確計算，壓縮人為“水分”，縮小與國際間不必要差距的眾多問題；其四，將衡量貸款質(zhì)量的系列比率改為正常貸款余額、關(guān)注貸款余額、次級貸款余額、可疑貸款余額、損失貸款余額，分別與各項貸款余額相比這樣一系列比率，以便與所采用的新貸款分類法相配套。這些比率功能能否到位，關(guān)鍵還要靠新貸款分類法的切實落實，因此如何使該分類法更易操作，更易被接受，是眼下亟待攻克的難關(guān)。

篇3

傳統(tǒng)的財務(wù)會計系統(tǒng)只圍繞“產(chǎn)品”和“企業(yè)”收集財務(wù)信息，但是在實務(wù)中，許多重要的管理和決策活動是基于“客戶”的財務(wù)信息。在缺乏客戶財務(wù)信息的情況下，許多管理決策都容易被誤導(dǎo)，從而給企業(yè)造成一定的損失。根據(jù)“二八定律”可以大膽地推斷：對于多數(shù)企業(yè)而言，價值最高的20%的客戶決定了企業(yè)利潤的80%；而20%最糟糕的客戶將會毀掉公司利潤的80%。因此，管理者需要把戰(zhàn)略思考的維度從習(xí)慣性的“產(chǎn)品維度”轉(zhuǎn)向新的“客戶維度”，管理者不應(yīng)該簡單地把企業(yè)看作是“產(chǎn)品的組合”，更應(yīng)該看作是“客戶的組合”，因為企業(yè)的價值最終是由其客戶創(chuàng)造的利潤決定的。

一、客戶財務(wù)分析可以改善客戶關(guān)系管理

關(guān)于客戶成本和客戶盈利能力方面的信息在企業(yè)的財務(wù)報表中無法反映出來，傳統(tǒng)財務(wù)模式不能提供這類極為寶貴的管理信息。許多企業(yè)一方面強(qiáng)調(diào)客戶關(guān)系管理的重要性，另一方面卻不能從傳統(tǒng)的財務(wù)模式中得到用以支持客戶關(guān)系管理的相關(guān)信息。越來越多的企業(yè)開始意識到，傳統(tǒng)上以產(chǎn)品與服務(wù)組合為中心的管理模式，必須讓位于以客戶組合為中心的管理模式。

這種觀念上的轉(zhuǎn)變突出了客戶財務(wù)分析的重要性。客戶財務(wù)信息可以幫助管理者有針對性地為高利潤客戶提供更好的服務(wù)，同時將只帶來微利甚至虧損的客戶轉(zhuǎn)移到低成本服務(wù)渠道中。客戶財務(wù)分析獲得的信息，還可以幫助管理者開展圍繞客戶而不是圍繞產(chǎn)品或區(qū)域市場進(jìn)行的業(yè)務(wù)和組織結(jié)構(gòu)重組。因此，從財務(wù)角度準(zhǔn)確識別客戶可以幫助企業(yè)完善客戶關(guān)系管理。根據(jù)“二八定律”可以大膽地推斷：對于多數(shù)企業(yè)而言，價值最高的20%的客戶決定了企業(yè)利潤的80%；而20%最糟糕的客戶將會毀掉公司利潤的80%。因此，管理者需要把戰(zhàn)略思考的維度從習(xí)慣性的“產(chǎn)品維度”轉(zhuǎn)向新的“客戶維度”，管理者不應(yīng)該簡單地把企業(yè)看作是“產(chǎn)品的組合”，更應(yīng)該看作是“客戶的組合”，因為企業(yè)的價值最終是由其客戶創(chuàng)造的利潤決定的。

二、客戶財務(wù)分析可以改進(jìn)管理決策

1.幫助管理者優(yōu)化營銷資源的分配

客戶財務(wù)分析可以廣泛應(yīng)用于企業(yè)管理決策的許多領(lǐng)域，但收益最明顯的方面還是幫助優(yōu)化營銷資源的分配。客戶需求差異化的發(fā)展，推動了一對一的營銷模式。未來市場不僅要求企業(yè)為客戶提供個性化的產(chǎn)品和服務(wù)，更要求企業(yè)將有限的營銷費用直接分配到每個不同的客戶身上。因此，企業(yè)要對客戶為企業(yè)創(chuàng)造利潤的能力進(jìn)行評分，以此區(qū)分客戶類別，最終決定是否應(yīng)該對某一客戶追加投資，這也是優(yōu)化營銷投資的前提和基礎(chǔ)。

2.幫助企業(yè)正確管理非盈利客戶

面對激烈的市場競爭，商家總是想方設(shè)法取悅自己的“上帝”。企業(yè)在向自己的“上帝”們提品和服務(wù)時，經(jīng)常會遇到類似的要求苛刻、難以滿足、無利可圖的“上帝”。這些客戶給企業(yè)帶不來任何價值，只會耗用企業(yè)資源，因此，要制定相應(yīng)的策略，盡快拋棄和淘汰這些非盈利客戶。部分客戶身上的低利潤是企業(yè)考慮放棄他們的直接原因，這種情況在金融和保險業(yè)相當(dāng)普遍，因為這兩個行業(yè)的利潤取決于客戶的風(fēng)險因素。目前，在部分企業(yè)的實際經(jīng)營中，放棄不合適的客戶已經(jīng)成為管理者的共識。只有通過對客戶進(jìn)行財務(wù)分析，企業(yè)才能清楚地了解哪些是非盈利客戶，進(jìn)而制定出有指導(dǎo)性的政策，及時淘汰和剝離非盈利客戶，提高企業(yè)的盈利能力。

3.幫助企業(yè)作出正確的并購決策

其實，并購如同企業(yè)中的其他營銷措施一樣，只有被當(dāng)作通過客戶來創(chuàng)造股東價值的手段，成效才會最為顯著。因此，并購決策分析中應(yīng)該對目標(biāo)企業(yè)的客戶進(jìn)行財務(wù)分析，必要時可直接鎖定其優(yōu)質(zhì)客戶作為并購目標(biāo)，這對企業(yè)作出正確的并購決策意義重大。

4.幫助管理者糾正對客戶盈利性的認(rèn)識誤區(qū)

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一、商業(yè)銀行財務(wù)分析決策實用性的缺失 

(一)商業(yè)銀行財務(wù)分析客體的局限性。 

財務(wù)分析客體主要是指財務(wù)報告及財務(wù)比率分析。財務(wù)報告是財務(wù)分析的基礎(chǔ)。首先，現(xiàn)行財務(wù)報表只能反映過去的、某一特定時期或時點的貨幣化信息，而不能提供報表使用者對未來的、可預(yù)見性的、相關(guān)程度更高的全面信息；其次，只是簡單套用了一般企業(yè)財務(wù)報表體系的形式，沒有充分反映商業(yè)銀行特殊業(yè)務(wù)的具體情況，缺乏對有銀行業(yè)特色的財務(wù)報表體系的深入研究；第三，商業(yè)銀行為了實現(xiàn)自身的利益，人為地篡改財務(wù)數(shù)據(jù)、賬外經(jīng)營等情況屢有發(fā)生，因而商業(yè)銀行財務(wù)報表的真實性因此被人為地降低乃至破壞。 

財務(wù)比率分析是對會計核算結(jié)果及財務(wù)報告數(shù)據(jù)的再加工，但目前對其應(yīng)用亦存在局限：首先，制度缺陷。目前我國商業(yè)銀行執(zhí)行的會計制度極不統(tǒng)一，上市銀行執(zhí)行新的企業(yè)會計準(zhǔn)則，未上市銀行有的開始試行新企業(yè)會計準(zhǔn)則，有的執(zhí)行金融企業(yè)會計制度，而城商行還在執(zhí)行很久以前財政部為其制定的專用會計制度，制度上的不一致造成同業(yè)間財務(wù)數(shù)據(jù)的可比性失去基礎(chǔ)，而同一銀行進(jìn)行縱向比較的可比性又會因銀行在不同期間所選擇的會計方法的變更而相應(yīng)減弱；其次，某些比率無法反映綜合財務(wù)狀況比如資產(chǎn)流動性比率高，僅表示銀行資產(chǎn)在會計報表項目的流動性較強(qiáng)，并不能就得出該年度銀行資產(chǎn)的流動性強(qiáng)，流動風(fēng)險小的結(jié)論； 

(二) 商業(yè)銀行財務(wù)分析主體的局限性。財務(wù)分析主體是指財務(wù)分析人員，他們是保證財務(wù)分析報告決策實用性的關(guān)鍵。商業(yè)銀行的財務(wù)分析人員應(yīng)具備一定的財務(wù)理論水平、較強(qiáng)的數(shù)據(jù)處理能力和邏輯思維能力。從我國的實際情況來看，商業(yè)銀行財務(wù)分析人員距離上述條件尚有較大差距，這就導(dǎo)致財務(wù)分析過程中出現(xiàn)眾多的行為性缺陷。 

(三)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)分析的局限性。近年來，隨著金融業(yè)務(wù)的不斷創(chuàng)新，我國商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)得到了快速發(fā)發(fā)展，如業(yè)務(wù)、擔(dān)保與保函、貸款承諾及金融衍生商品交易等。在現(xiàn)行的會計處理程序下，表外業(yè)務(wù)末被納入資產(chǎn)負(fù)債表中，僅以報表附注的形式注明。由于表外業(yè)務(wù)具有控制度差、透明度低、風(fēng)險性高的特點，商業(yè)銀行如不加強(qiáng)對表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險分析，將很難適應(yīng)業(yè)務(wù)快速發(fā)展過程中防范潛在的風(fēng)險的需要。 

(四)商業(yè)銀行財務(wù)分析指標(biāo)體系的局限性。 

1、流動性指標(biāo)是今年國家宏觀調(diào)控政策中頻繁提到的，那公我們在實際中具體分析自身的流動性是否合理的過程中發(fā)現(xiàn)，存貸比指標(biāo)的分子、分母分別為銀行的各項貸款之和與各項存款之和，存貸比率越高預(yù)示著銀行的流動性越差，因為這表明相對于穩(wěn)定的資金來源而言，銀行占用在貸款上的資金越多，流動性當(dāng)然越差。相反，該比率越低，則表示銀行還有額外的流動性，因為銀行還能用穩(wěn)定的存款來源發(fā)放新貸款。過高或過低的存貸比率對銀行都是不可取的，只有適中的存貸比率才表示銀行對資金來源與運用適當(dāng)安排，較好地兼顧了流動性與盈利性指標(biāo)，央行對此比例作了不得超過75%的限制。這項指標(biāo)的主要缺陷在于它忽視了存款、貸款各自內(nèi)部結(jié)構(gòu)的差異，只是簡單地將貸款總額與存款總額相比，而且該指標(biāo)只注重對表內(nèi)資產(chǎn)的計算，沒有對表外的或有業(yè)務(wù)進(jìn)行加權(quán)計算，從而有可能低估了該指標(biāo)的結(jié)果。此外，流動性比率為流動性資產(chǎn)與流動性負(fù)債之比。這一比率越高，表示銀行的短期償債能力越強(qiáng)。若銀行的某些流動性資產(chǎn)尚失在短期內(nèi)變現(xiàn)的能力，比如應(yīng)在一個月內(nèi)到期的貸款發(fā)生壞賬，就使得銀行的流動性被虛增。這顯然將降低利用此比率衡量銀行流動性強(qiáng)弱的可靠程度，甚至?xí)剐畔⑹褂谜邔︺y行流動性的真實狀況產(chǎn)生一定程度的誤解。 

2、說到流動性就不得不提到盈利性指標(biāo)，在盈利性分析中應(yīng)用得最多的當(dāng)屬杜邦財務(wù)分析體系，其核心內(nèi)容就是對銀行的資本利潤率進(jìn)行橫向和縱向的比較，由于我國會計制度的變化較快，尤其是銀行業(yè)，先后做了幾次大的變動，從而使縱向比較失去可比性，而橫向間在全行業(yè)內(nèi)也是眾多制度并行，可比較的范圍又大打折扣。另外我國對資本各組成項目的內(nèi)容、涵蓋面的規(guī)定與國際標(biāo)準(zhǔn)《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定比較，也有較大差異。這些都必然會影響到在實踐中運用該比率分析銀行盈利能力大小的效能。 

3、安全性指標(biāo)體系中，資本充足率是衡量銀行以自有資本抵御經(jīng)營風(fēng)險能力的最關(guān)鍵性指標(biāo)，也是央行實施金融監(jiān)管的焦點所在。新資本協(xié)議將市場約束列為銀行風(fēng)險管理的第三個支柱，特別強(qiáng)調(diào)了對銀行信息披露的要求。銀行信息披露既要考慮強(qiáng)化市場約束，規(guī)范經(jīng)營管理的因素，又要考慮到信息披露的安全性與可行性。商業(yè)銀行應(yīng)該進(jìn)一步修改信息披露制度，一要按照新資本協(xié)議要求，對資本構(gòu)成、資本充足率等領(lǐng)域的關(guān)鍵信息準(zhǔn)確核算；二要推動執(zhí)行統(tǒng)一的會計制度的，提高會計信息的一致性和可比性，銀行內(nèi)部稽核部門也要進(jìn)一步嚴(yán)明紀(jì)律，發(fā)揮審計檢查職能，提高會計信息的準(zhǔn)確性。二、提升商業(yè)銀行財務(wù)分析實用性方法及問題 

(一)改進(jìn)商業(yè)銀行財務(wù)分析的對策 

1、在銀行業(yè)盡快完善執(zhí)行統(tǒng)一會計制度的進(jìn)程，使財務(wù)分析具有橫向和縱向的可比性，真正能為管理層的經(jīng)營決策提供合理依據(jù)。同時借鑒吸收國際上在財務(wù)報表體系改革方面的最新研究成果，尤其致力于能充分容納銀行特殊業(yè)務(wù)信息的、具有銀行特色的、符合中國國情的商業(yè)銀行財務(wù)報表體系的建立。 

篇5

(一)居民財富水平的提高,為個人理財業(yè)務(wù)的開展奠定了基礎(chǔ)

經(jīng)過改革開放30年來的經(jīng)濟(jì)發(fā)展,我國居民個人財富不斷積累,中等收入個人和家庭數(shù)量大幅增加。據(jù)國家統(tǒng)計局公布的數(shù)據(jù),近5年來,我國城鎮(zhèn)居民的人均可支配收入在逐年遞增,其中,2008年的城鎮(zhèn)居民的人均可支配收入15781元,比上年實際增長了8.4%(如圖1)。近幾年我國城鄉(xiāng)居民儲蓄存款余額也在不斷增加,2008年城鄉(xiāng)居民儲蓄存款余額達(dá)217885億元,比上年末增長26.3%(如圖2)。數(shù)量如此龐大并持續(xù)增長的個人金融資產(chǎn)為我國商業(yè)銀行發(fā)展個人理財業(yè)務(wù)提供了物質(zhì)基礎(chǔ)。

(二)居民財富的增加與個人理財需求之間的關(guān)系分析

1.居民支出結(jié)構(gòu)發(fā)生變化,對個人理財?shù)男枨笤鰪?qiáng)

一是反映食物支出占生活消費支出總額比重的恩格爾系數(shù)不斷下降(如表1)。1978年城鎮(zhèn)居民家庭恩格爾系數(shù)為57.5%,到2008年,這一數(shù)字已經(jīng)下降為37.9%,說明我國城鎮(zhèn)居民已經(jīng)處于富裕階段。這說明居民整體收入水平的提高,居民越來越更加注重尋求較高的生活質(zhì)量。這些都是使居民有了個人理財需求的基礎(chǔ)。二是社會福利制度改革和社會保障體系的建立使得支出結(jié)構(gòu)發(fā)生重大變化。我國在住房制度、醫(yī)療制度、養(yǎng)老制度、教育體制等方面陸續(xù)進(jìn)行了改革,加大了支出中個人或者家庭承擔(dān)部分,未來的不確定性使人們對未來支出預(yù)期增大。此外,近兩年我國的居民消費價格指數(shù)(CPI)不斷上揚,2008年全年我國居民消費價格比上年上漲5.9%,居民的財富在不斷縮水。面對支出不斷增加,收入?yún)s在不斷縮水的情況,人們對于個人財富保值、增值的需求不斷增加,于是對個人理財?shù)男枨缶筒粩嘣黾印?jù)中國社會調(diào)查事務(wù)所在北京、天津、上海、廣州4地對800人所作的專項問卷調(diào)查,結(jié)果顯示,74%的被調(diào)查者對個人理財服務(wù)感興趣,有40%的人需要個人理財服務(wù)。國家經(jīng)濟(jì)景氣監(jiān)測中心公布的一項調(diào)查也顯示,約有70%城鄉(xiāng)居民希望自己的金融消費有個好的理財顧問。可見,顧客對理財?shù)男枨笫菬崆械摹?/p>

2.居民金融消費出現(xiàn)多樣化需求,對個人理財?shù)男枨笤鰪?qiáng)

隨著居民收入支出結(jié)構(gòu)的變化和金融投資意識的普遍提高,人們越來越多地要求多樣化的金融投資產(chǎn)品和個性化的金融服務(wù),對個人理財?shù)男枨蟛粩嘣鰪?qiáng)。據(jù)零點調(diào)查小組最新調(diào)查報告顯示,在定期儲蓄、股票吸引居民的同時,子女教育基金、收藏、房地產(chǎn)和基金等新興投資理財工具正漸受關(guān)注。京、滬、穗三地,78.5%的居民都已選擇各種投資理財工具來管理資金,僅21.5%的居民未選擇任何理財工具。

3.居民個人理財需求與銀行提供個人理財業(yè)務(wù)之間的關(guān)系分析

一方面,個人投資技能缺乏,為個人理財業(yè)務(wù)發(fā)展提供了主觀條件。改革開放以來,我國金融體制發(fā)生了很大的變化,金融產(chǎn)品也日益豐富。多樣化的金融產(chǎn)品、時刻變動的利率和匯率、多樣化的報價方式、繁雜的費率結(jié)構(gòu)、不同的收益波動和風(fēng)險水平,使得個人和家庭的選擇更加復(fù)雜化,金融決策也變得更加復(fù)雜,增加了風(fēng)險。為了分散投資風(fēng)險和提高投資收益,人們需要構(gòu)建投資組合,而投資組合的構(gòu)建依賴不同的投資工具,而個人有往往不具備從事投資的專業(yè)知識和信息優(yōu)勢,投資風(fēng)險較大 ,很難有好的投資回報率。因此,客觀上需要專業(yè)理財人士的計劃、評估、分析和決策,這極大的推動對銀行理財服務(wù)的市場需求。

另一方面,比較而言,商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務(wù)擁有明顯的優(yōu)勢:一是它們具有詳細(xì)的投資、金融業(yè)等相關(guān)信息,可以更準(zhǔn)確合理的選擇投資領(lǐng)域; 二是它們擁有專業(yè)的投資理財人士 ,可以根據(jù)客戶自身的財務(wù)狀況和需求,以專業(yè)的眼光,幫助客戶選擇合理的金融產(chǎn)品,以實現(xiàn)客戶理財目標(biāo)。客戶們逐漸意識到理財服務(wù)的好處,既節(jié)省了時間,又可以使得安全性和盈利性得到很好的保障。中國工商銀行上海市分行的一次調(diào)查顯示,有 88%的客戶表示愿意接受銀行推薦的個人理財建議和方案。2007年,招商銀行金葵花客戶數(shù)達(dá)29萬戶,新增15萬戶,增幅107%。這些調(diào)查結(jié)果都表明,我國個人理財業(yè)務(wù)存在著巨大的潛在的市場需求。

二、發(fā)展個人理財業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行生存和發(fā)展的內(nèi)在要求

(一)個人理財業(yè)務(wù)將是商業(yè)銀行新的利潤增長點

長期以來,我國商業(yè)銀行業(yè)務(wù)單一,傳統(tǒng)的存貸利差收入是商業(yè)銀行最主要的收入和利潤來源。目前,傳統(tǒng)貸款業(yè)務(wù)的盈利能力逐漸下降。一是近幾年我國存貸利率不斷調(diào)整,存貸利差在不斷縮小,利息收入不斷下降。如中國人民銀行2008年11月27日公布了最新貸款利率調(diào)整表,貸款利率相比上一次調(diào)整(2008年11月27日)均有下降,其中一年期貸款利率下調(diào)為5.31%,存款利率下調(diào)為2.25%,可見銀行的利差空間不斷縮小。二是由于我國商業(yè)銀行的貸款等資產(chǎn)業(yè)務(wù)主要集中在爭奪優(yōu)質(zhì)客戶,進(jìn)而導(dǎo)致各銀行的貸款集中在一些壟斷性的大集團(tuán)行業(yè),從而使風(fēng)險不斷加的,銀行的盈利能力下降。因此,我國商業(yè)銀行迫切需要開拓新的業(yè)務(wù)領(lǐng)域,尋求新的利潤來源。

比較而言,我國個人金融業(yè)務(wù)發(fā)展的大環(huán)境卻不斷改善,個人理財服務(wù)以其領(lǐng)域廣、批量大、風(fēng)險小、個性化、收入穩(wěn)定、附加值高等特點,拓寬了商業(yè)銀行的金融產(chǎn)品的創(chuàng)新空間,培育了新的利潤增長點。通過對幾家商業(yè)銀行的手續(xù)費及傭金凈收入占營業(yè)收入的百分比進(jìn)行分析(見表2),可以看出近幾年我國商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務(wù)相關(guān)收入對營業(yè)收入的貢獻(xiàn)不斷提高,正成為商業(yè)銀行新的利潤增長點。根據(jù)招商銀行2007年年報,截至2007年末,招商銀行全年共實現(xiàn)凈利潤15243億元。其中,零售業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)了22.5%的利潤。招商銀行2007年凈手續(xù)費及傭金收入共計64.39億元,占營業(yè)比15.72%,比2006年提高5.57個百分點。凈手續(xù)費及傭金收入增幅156.13%,而凈利息收入增幅僅57.62%。凈利息收入占比降低,手續(xù)費及傭金收入占比逐年增加。據(jù)了解,中國工商銀行東莞分行到6月底,購買銀行理財產(chǎn)品資金達(dá)到28億元,而去年同期統(tǒng)計僅為4億多元。這些都說明個人理財業(yè)務(wù)正成為銀行新的利潤增長點。

篇6

我國的商業(yè)銀行主要由三個部分構(gòu)成，第一部分為國有股份制商業(yè)銀行體系，其中包括中國工商銀行、中國建設(shè)銀行（CCB）、交通銀行（CTB）、中國農(nóng)業(yè)銀行（ICBC）、中國銀行（BOC）等五大國有商業(yè)銀行；第二部分為全國性非國有股份制商業(yè)銀行，其中包括中國民生銀行（CMBC）、興業(yè)銀行（CIB）、中國光大銀行（CEB）、華夏銀行（HXB）等12家股份制銀行；第三部分是城市商業(yè)銀行體系，比如營口銀行、錦州銀行、大連銀行等。本文選取其中10家比較具有代表性的銀行，分別是：中國工商銀行（ICBC）、興業(yè)銀行（CIB）、浦發(fā)銀行（SPDB）、招商銀行（CMB）、中信銀行（CITIC）、華夏銀行（HXB）、中國建設(shè)銀行（CCB）、交通銀行（CTB）、中國銀行（BC）、中國民生銀行（CMSB）。并且以交通銀行為主進(jìn)一步分析基于財務(wù)視角的股份制商業(yè)銀行核心競爭力問題。

（一）安全性分析

1.資本充足率與核心資本充足率。按銀監(jiān)會的定義，資本充足率是商業(yè)銀行持有的、符合本辦法規(guī)定的資本與商業(yè)銀行風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)之間的比率。核心資本充足率是核心資本與加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)總額的比率。巴塞爾協(xié)議規(guī)定，資本充足率的下限為8%，核心資本充足率的下限為4%。2012年，10家商業(yè)銀行的資本充足率均在10%以上，核心資本充足率也在6%以上，由此可見，各商業(yè)銀行無論是核心資本充足率還是資本充足率都符合銀監(jiān)會的標(biāo)準(zhǔn)，這說明各個商業(yè)銀行一方面在通過調(diào)整自己的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)管理自己的資產(chǎn)，另一方面在不斷地補充新資本來達(dá)到巴塞爾協(xié)議要求的標(biāo)準(zhǔn)。總體來說，國家控股的五大商業(yè)銀行的資本充足率與核心資本充足率基本都高于全國性的股份制商業(yè)銀行。原因在于國有股份制商業(yè)銀行引進(jìn)了戰(zhàn)略投資者，如工商銀行2006年引入高盛等投資者；建設(shè)銀行2005年引入美洲銀行。但是由于其發(fā)展速度比較快，全國性非國有股份制商業(yè)銀行兩項指標(biāo)平均值仍然要低于國有股份制商業(yè)銀行。

交通銀行的資本充足率與核心資本充足率分別為12.24%與8.98%。核心資本充足率低于銀監(jiān)會新資本充足率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)對系統(tǒng)重要性銀行的要求（2013年末達(dá)到9.5%），因此核心資本補充需求較為明顯。

2.最大10家客戶貸款比。最大10家客戶貸款比是最大10家客戶貸款總額除以資本凈額所得的比值。該項指標(biāo)也是反映銀行資本安全性的重要指標(biāo)，如果銀行貸款集中度過高的話，會對銀行的資產(chǎn)安全性造成巨大的隱患。因此，目前的監(jiān)管要求為最大10家客戶貸款比上限是50%。對本文所選的10家樣本數(shù)據(jù)分析見表1。

由表1可以看出，這10家商業(yè)銀行的最大10家貸款客戶比都小于50%，均符合監(jiān)管要求。其中華夏銀行的最大10家客戶貸款的比值第二，工商銀行、建設(shè)銀行等的最大10家客戶貸款比低于其他銀行，說明這幾家商業(yè)銀行的資本安全性較好，可有效地防止貸款客戶出現(xiàn)資金問題而引起自身的系統(tǒng)性風(fēng)險。其中交通銀行的最大10家貸款客戶比為第三，證明其資本安全性較好，能夠有效地防止出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險，有效地提高了其核心競爭力。

3.不良貸款率。不良貸款率是金融機(jī)構(gòu)不良貸款占總貸款余額的比重。不良貸款率的上限為5%。各股份制商業(yè)銀行的不良貸款率見表2。

首先，值得肯定的是，各家商業(yè)銀行的不良貸款率都符合監(jiān)管要求，這與我國銀行業(yè)自身的努力分不開。我國國有銀行業(yè)曾一度負(fù)重前行，背負(fù)著相當(dāng)沉重的不良資產(chǎn)的包袱。我國對其進(jìn)行注資改造以后，大量的不良資產(chǎn)被剝離了，國有銀行業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量也得到了很大的提高。可是，國有股份制商業(yè)銀行的不良貸款率還是略高于全國性非國有股份制的商業(yè)銀行，由于股份制商業(yè)銀行的成立時間比較晚，其控制不良資產(chǎn)的能力也相對比較強(qiáng)。總體來說，10家樣本銀行體現(xiàn)的不良貸款率比較良好。交通銀行在樣本銀行中的不良貸款率排名第五，為1.26%，雖然說符合標(biāo)準(zhǔn)但還是有可改進(jìn)的空間，也將會是提升核心競爭力的又一有力幫助。

（二）流動能力分析

1.流動性比率。流動性比率是流動性資產(chǎn)余額除以流動性負(fù)債余額，我國商業(yè)銀行用人民幣計算的流動性比例的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)是大于等于25%。10大銀行的流動性比較見表3。

流動性比率主要反映了我國商業(yè)銀行保持流動性的能力，根據(jù)對表3的分析可知，浦發(fā)銀行、建設(shè)銀行、中信銀行的流動性比率最高，說明浦發(fā)銀行、建設(shè)銀行、中信銀行的資本流動能力比較高。另外，華夏、興業(yè)、中國銀行的流動性能力都要高于其他商業(yè)銀行。交通銀行的流動性比率在10家銀行中以墊底形式出現(xiàn)，體現(xiàn)出交通銀行在資金流動性方面較為薄弱，需要進(jìn)行整改，與其他銀行存在著較大的差距，這也是交通銀行不能在全國商業(yè)銀行核心競爭力中名列前茅的原因之一。

2.存貸比的比較。存貸比是銀行貸款余額除以存款余額。10大銀行的存貸比見表4。

我國監(jiān)管部門目前對存貸比制定的標(biāo)準(zhǔn)是，存貸比率必須小于或等于75%，但銀行通常將50%作為盈虧的平衡點，低于50%，銀行常常可能發(fā)生虧損。根據(jù)對表4的分析可知，除了中信銀行的存貸比為79.60%，大于75%；中國民生銀行的存貸比為76.75%，大于75%之外，其他銀行的存貸比均符合監(jiān)管部門的要求。另外，浦發(fā)銀行、招商銀行、中信銀行存貸比值也比較高。存貸比過高可以使銀行的利潤比較高，但也極易引起銀行的支付危機(jī)。雖然中國銀監(jiān)會于2009年初調(diào)整了部分信貸監(jiān)管政策，對資本充足率、撥備覆蓋率良好的中小銀行，允許有條件適當(dāng)突破存貸比，但是上述銀行還應(yīng)在這方面進(jìn)一步提高，加強(qiáng)自身防御風(fēng)險的能力。

交通銀行的存貸比為71.95%，符合監(jiān)管部門目前制定的標(biāo)準(zhǔn)，存貸比過高雖然可以提高銀行的利潤，但也極易引起銀行的支付危機(jī)。但結(jié)合交通銀行的資本充足率與核心資本充足率來看，交通銀行在這一方面把握的較好。

（三）盈利性分析

1.資產(chǎn)收益率（ROA）和權(quán)益收益率（ROE），見表5。通過對表5的分析可見，建設(shè)銀行、招商銀行、興業(yè)銀行、工商銀行的資產(chǎn)收益率、權(quán)益收益率值比較高，說明這幾家銀行的盈利能力比較強(qiáng)，華夏銀行的資產(chǎn)收益率比較低，浦發(fā)銀行、中信銀行的資產(chǎn)收益率稍低，而中國銀行和中信銀行的權(quán)益收益率比較低，總體而言，商業(yè)銀行的盈利能力呈螺旋形上升，雖然有時候會略有下降，但是總體上還是比較令人滿意，這說明，我國股份制商業(yè)銀行的盈利能力得到進(jìn)一步提高，逐步地向國際化的跨國銀行趨同。然而結(jié)合交通銀行的資產(chǎn)收益率與權(quán)益收益率比值在10家銀行中比較落后，說明交通銀行的盈利能力較10家銀行來說比較弱，雖然整體態(tài)勢呈現(xiàn)上升趨勢，但結(jié)合我國的商業(yè)銀行總體趨勢來說，交通銀行的上升趨勢較弱，還需要努力提高管理水平。

2.成本收入比。成本收入比是業(yè)務(wù)及管理費除以營業(yè)收入，10家銀行成本收入比見表6。

我國商業(yè)銀行的成本收入比應(yīng)控制在45%以內(nèi)，根據(jù)對表6的分析，工商銀行與建設(shè)銀行的成本收入比比較低，從側(cè)面說明盈利能力比較強(qiáng)，招商銀行與民生銀行的成本收入比總體比較高，這說明成本控制情況不佳，需要進(jìn)一步加強(qiáng)。交通銀行在10家銀行中成本收入比處于中等水平。國有股份制商業(yè)銀行的成本收入比普遍低于全國性非國有股份制商業(yè)銀行的成本收入比，一方面說明國有股份制商業(yè)銀行的盈利能力比較強(qiáng)；另一方面，這在一定程度上是由二者的環(huán)境造成的，中小銀行要想與原有的國有銀行相抗衡，就必須加大在人才等方面的投入，交通銀行同樣如此。

二、提高我國股份制商業(yè)銀行核心競爭力的措施

（一）全面加強(qiáng)商業(yè)銀行的內(nèi)部管理

篇7

20世紀(jì)90年代中期，中央以城市信用社為基礎(chǔ)組建城市商業(yè)銀行，是中央金融主管部門整肅城市信用社、化解地方金融風(fēng)險的產(chǎn)物。至2010年末，全國城商行已有145家，總資產(chǎn)占整個銀行市場份額的8.3%，已成為我國商業(yè)銀行體系中一支富有生命力的隊伍。

隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，城市商業(yè)銀行面臨的不僅是機(jī)遇，還有來自行業(yè)內(nèi)部的巨大挑戰(zhàn)。大型國有銀行有深厚的政策支持，它們曾得到雄厚的資金支持用以剝離不良資產(chǎn)，同時享有上市融資的優(yōu)勢，并且以優(yōu)厚的福利待遇吸納國內(nèi)銀行的優(yōu)秀人才，使它們在營銷經(jīng)驗和產(chǎn)品創(chuàng)新上比城商行更具優(yōu)勢，在國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)金融形勢更加復(fù)雜、經(jīng)濟(jì)發(fā)展不確定性顯著上升的今天，河南省城市商業(yè)銀行又該如何把握機(jī)遇加速發(fā)展呢？本文通過比較分析法選取相應(yīng)財務(wù)指標(biāo)，以2009年為時間點選取樣本銀行數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，針對河南省城市商業(yè)銀行的發(fā)展給出合理化建議及對策

2、河南省城市商業(yè)銀行發(fā)展概述

2003年末河南省銀監(jiān)局成立，當(dāng)時全省17家城商行、城信社資產(chǎn)總額為599.28億元，各項存款余額458.61億元，各項貸款余額330.85億元，利潤僅有5452萬元的水平。截至2010年6月，全省城商行總資產(chǎn)達(dá)2062.30億元，各項存款余額1642.37億元，各項貸款余額1008.19億元，實現(xiàn)利潤13.42億元，分別是2003年時水平的3.44倍，3.58倍，3.05倍和24.62倍。全省城商行整體水平上升、綜合實力增強(qiáng)，具備了較強(qiáng)的風(fēng)險抵御能力。

3、河南城商行財務(wù)狀況分析

3.1、財務(wù)風(fēng)險分析方法的建立

3.1.1、綜合分析法

本文采用的綜合分析法包含杜邦分析法和對比分析法，采用杜邦分析法中的幾種主要財務(wù)指標(biāo)，將同一個指標(biāo)在不同系統(tǒng)中的執(zhí)行結(jié)果進(jìn)行對比，把ROE看作是銀行總體盈利能力的衡量指標(biāo)，并以這項指標(biāo)為起點，逐步進(jìn)行分解，從而找出構(gòu)成這一指標(biāo)的各項要素以及比率關(guān)系，以使分析者能據(jù)以確定各構(gòu)成要素及構(gòu)成比率是如何對銀行的總體盈利能力產(chǎn)生影響的。

3.1.2、財務(wù)指標(biāo)選取

①盈利能力指標(biāo)

收入利潤率=凈利潤/營業(yè)總收入

EBIT利潤率=息稅前利潤/營業(yè)總收入

凈資產(chǎn)收益率ROE=（凈利潤/銷售收入）*（銷售收入/總資產(chǎn)）*（總資產(chǎn)/凈資產(chǎn)）

總資產(chǎn)利潤率ROA=凈利潤/平均總資產(chǎn)

凈利差=凈利息收入/資產(chǎn)總額

業(yè)務(wù)費用收入比=業(yè)務(wù)及管理費用/營業(yè)凈收入

②負(fù)債償債指標(biāo)

總資產(chǎn)負(fù)債率=平均總負(fù)債/平均總資產(chǎn)

權(quán)益負(fù)債比=平均權(quán)益資本/平均長期負(fù)債

基于EBIT的利息保障倍數(shù)=EBIT/年應(yīng)付利息

基于現(xiàn)金的利息保障倍數(shù)=（稅前經(jīng)營性凈現(xiàn)金-折舊-攤銷）/年應(yīng)付利息

③資產(chǎn)風(fēng)險水平指標(biāo)

不良貸款率=（次級類貸款+可疑類貸款+損失類貸款）/各項貸款

撥備覆蓋率=貸款減值準(zhǔn)備余額/不良貸款余額

最大單一客戶貸款集中度=最大單一客戶貸款總額/資本凈額

最大十家客戶貸款集中度=最大十家客戶貸款總額/資本凈額

④資本充足情況指標(biāo)

資本充足率=資本凈額/（風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)+12.5倍的市場風(fēng)險資本）

核心資本充足率=核心資本凈額/（風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)+12.5倍的市場風(fēng)險資本）

3.2、樣本銀行財務(wù)指標(biāo)同業(yè)比較分析

3.2.1、盈利能力指標(biāo)的同業(yè)比較分析

表2-1

公司 A銀行 B銀行 C銀行

EBIT利潤率 37.99 39.91 47.99

凈資產(chǎn)收益率ROE 12.27 21.55 6.47

收入利潤率 16.62 30.77 18.31

業(yè)務(wù)費用收入比 33.05 45.17 34.13

ROA 0.59 1.24 0.56

凈利差 1.96 2.41 2.29

對于銀行業(yè)來說，EIBT利潤率的高低，與利息支出成本的高低關(guān)系非常大。C銀行EIBT利潤率最高，而ROE與收入利潤率都較低，這與其付息率最高密不可分。地方小型商業(yè)銀行往往迫于競爭壓力缺少議價能力，其吸收存款的劣勢地位增加了利息支出成本。業(yè)務(wù)費用比較中可看出，A銀行該項指標(biāo)最低，說明該行成本管理水平較高。從圖2-2上看，B銀行在ROA、ROE、收入利潤率等各方面均處于領(lǐng)先地位盈利能力最強(qiáng)，這與其立足本土的營銷模式不無關(guān)系。

3.2.2、負(fù)債和償債能力指標(biāo)同業(yè)指標(biāo)比較分析

表2-2

公司 A銀行 B銀行 C銀行

總資產(chǎn)負(fù)債率 95.10 94.25 91.31

權(quán)益負(fù)債比 104.89 78.22 17.99

基于EBIT的利息保障倍數(shù) 7.14 4.09 5.45

基于先進(jìn)的利息保障倍數(shù) 30.82 5.36 8.94

各銀行總資產(chǎn)負(fù)債率一般都在90%以上，屬于高負(fù)債經(jīng)營企業(yè)，負(fù)債比例高說明銀行存款業(yè)務(wù)開展較好可運用的資金充足。但指標(biāo)過高，如A銀行的總資產(chǎn)負(fù)債率超過95%，說明其權(quán)益資本占總資產(chǎn)比重不到5%，則銀行資產(chǎn)可調(diào)度余地就較小，資本金沖抵風(fēng)險的能力就較小。可以看出A銀行是三家中償債能力最強(qiáng)的，其充足的經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流使其在基于現(xiàn)金的利息保障倍數(shù)這一指標(biāo)上遙遙領(lǐng)先，而B銀行該指標(biāo)最低，說明其經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流較少，現(xiàn)金償債能力弱。

3.2.3、資產(chǎn)風(fēng)險水平指標(biāo)的同業(yè)比較分析

表2-3

公司 A銀行 B銀行 C銀行

不良貸款率 1.51 1.21 2.71

最大單一

客戶貸款

集中度 37.85 7.47 23.9

最大十家

客戶貸款

集中度 120.38 71.96 129.3

撥備覆蓋率 186.09 226.92 173.22

三家銀行的不良貸款率均處于行業(yè)較低水平，再加上撥備覆蓋率較上年也有提高，代表了全省城商行不良貸款的損失保障提高，風(fēng)險抵御能力的增強(qiáng)

3.2.4、資本充足情況指標(biāo)同業(yè)比較分析

表2-4

公司 A銀行 B銀行 C銀行

資本充足率 14.67 13.17 12.47

核心資本充足率 9.70 1.41 11.65

三家銀行的資本充足率均超過巴賽爾協(xié)議8%的標(biāo)準(zhǔn)，有利于防范經(jīng)營風(fēng)險。A銀行的資本充足率最高，但資本充足率過高會導(dǎo)致部分資本閑置，應(yīng)通過改善資本管理達(dá)到安全性與盈利性的雙贏。

4、對策建議

4.1、支持新興產(chǎn)業(yè)，增強(qiáng)內(nèi)控

城商行應(yīng)從“穩(wěn)增長”、“防風(fēng)險”出發(fā)，尋求新的利潤增長點和未來發(fā)展立足點，把重點放在支持企業(yè)創(chuàng)新、傳統(tǒng)企業(yè)轉(zhuǎn)型等方面，提高風(fēng)險意識，建立完善的風(fēng)險預(yù)警體系，清晰界定操作權(quán)，做到權(quán)清責(zé)明，增強(qiáng)內(nèi)控有效性。

4.2、加速合并，增強(qiáng)實力

隨著金融業(yè)競爭加劇，城商行屬于銀行業(yè)中的“弱勢群體”在市場競爭中處與不利地位，為抵御風(fēng)險，化解缺點，應(yīng)轉(zhuǎn)型做大上市或進(jìn)行聯(lián)合重組，實現(xiàn)資源的整合，這會進(jìn)一步壯大城商行的力量，使其在日益激烈的市場競爭中處于優(yōu)勢地位。河南省至今共有16家評級在3級以上，有1家連續(xù)兩年獲評2級，在這種情況下河南的城商行可以淡化地域經(jīng)營限制整合經(jīng)營，以增強(qiáng)河南省銀行業(yè)實力，進(jìn)而更好服務(wù)本地企業(yè)，借中原經(jīng)濟(jì)區(qū)建設(shè)開展進(jìn)一步謀求發(fā)展。

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[4]宮迎春.銀行財務(wù)分析操作手冊[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2005.

篇8

一、引言

個人理財業(yè)務(wù)又稱為“對私金融服務(wù)”或“個人金融理財業(yè)務(wù)”。雖然國內(nèi)外許多專家學(xué)者給出了個人理財業(yè)務(wù)的定義，但是到目前為止，并沒有一個比較規(guī)范的定義。筆者認(rèn)為，商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)，就是指商業(yè)銀行根據(jù)客戶的財務(wù)狀況，結(jié)合客戶的投資需求、風(fēng)險偏好、和生活目標(biāo)等個性化因素，發(fā)揮其在資金、技術(shù)、信息、人才、渠道等方面的優(yōu)勢，向客戶提供財務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議等專業(yè)化服務(wù)，以及接受客戶的委托和授權(quán)，并按照與客戶事先約定的投資計劃和方式進(jìn)行投資與資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動。它是商業(yè)銀行針對客戶的綜合需求進(jìn)行有針對性的金融服務(wù)組合創(chuàng)新，是一種全方位、分層次、個性化的服務(wù)。

個人理財業(yè)務(wù)最早出現(xiàn)在瑞士，隨后逐步推廣到美國、歐洲以及亞洲的日本、香港等經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國家和地區(qū)，已經(jīng)成為世界各大銀行的一項主要業(yè)務(wù)。在我國，個人理財業(yè)務(wù)于20世紀(jì)90年代中后期開始出現(xiàn)，隨后逐漸興起。90年代以來，伴隨著我國國民經(jīng)濟(jì)持續(xù)、健康、穩(wěn)定的發(fā)展，我國居民的財富不斷增長、投資意愿逐漸增強(qiáng)，金融服務(wù)需求也日趨多樣化，潛力巨大的個人理財需求成為我國商業(yè)銀行開展個人理財業(yè)務(wù)的外部動力。我國商業(yè)銀行開展個人理財業(yè)務(wù)，不但是為了更好地滿足居民個人理財?shù)男枰瞧溟_拓新的利潤增長點、提高自身競爭力的需要。

我國個人理財業(yè)務(wù)競爭激烈。這種競爭不僅來自于我國商業(yè)銀行內(nèi)部競爭，而且來自于外資銀行。個人理財業(yè)務(wù)在國外開展的時間較早，發(fā)展較為成熟，已經(jīng)具有風(fēng)險低、批量大、業(yè)務(wù)范圍廣、經(jīng)營收益穩(wěn)定等優(yōu)勢。隨著《外資管理條例》的出臺，外資銀行憑借其擁有雄厚的資金實力、靈活的經(jīng)營機(jī)制和豐富的管理經(jīng)驗，日益占據(jù)個人理財業(yè)務(wù)市場份額，中資商業(yè)銀行與外資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)競爭力孰強(qiáng)孰弱？中資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)存在怎樣的問題？中資商業(yè)銀行應(yīng)該采取怎樣的對策？本文針對這些問題，系統(tǒng)地進(jìn)行闡述。

二、研究綜述

關(guān)于中外資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)競爭力比較分析的問題，目前國外學(xué)者對其研究較少，但國內(nèi)已經(jīng)有許多學(xué)者進(jìn)行了積極的探索，并得出了很多有益的結(jié)論。早在喬大為（1999）論及的商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)中就提出了個人理財業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行在傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，為滿足客戶的需要，利用其在資金、技術(shù)、信息和信譽等方面的優(yōu)勢，接受客戶的委托，并收取服務(wù)費用的業(yè)務(wù)。蔣兆陽（2003）分別總結(jié)了中外資銀行個人理財業(yè)務(wù)優(yōu)勢和劣勢，提出中資銀行必須在目標(biāo)市場、功能、和競爭策略三方面進(jìn)行準(zhǔn)確定位，并通過各種手段加以發(fā)展，才能將其個人理財業(yè)務(wù)推進(jìn)到一個更高的水平。孫桂芳（2004）概括了中資銀行個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展?fàn)顩r和不足，分析了外資銀行個人理財業(yè)務(wù)的經(jīng)營戰(zhàn)略和競爭優(yōu)勢，在此基礎(chǔ)上提出中資銀行要通過業(yè)務(wù)創(chuàng)新、培養(yǎng)專業(yè)人士等四個策略發(fā)展個人理財業(yè)務(wù)。韓京芳（2006）在對比分析了中外資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的優(yōu)劣勢后，為進(jìn)一步提高中資銀行的競爭力而提出了相應(yīng)的對策。鄒朋飛（2008），從吸引客戶的能力和維持與客戶關(guān)系的能力、個人理財產(chǎn)品創(chuàng)新與開發(fā)能力、和個人理財產(chǎn)品定價與獲利能力三個方面來對比分析中外資銀行個人理財業(yè)務(wù)的競爭力，從而提出中資銀行應(yīng)該完善個人理財業(yè)務(wù)的機(jī)制與環(huán)境，開發(fā)創(chuàng)新個人理財產(chǎn)品，做好市場細(xì)分與定位，改善個人理財產(chǎn)品的營銷策略與方式，并且加快信息技術(shù)建設(shè)進(jìn)程。韓潤生、張娟娟（2011）從理財產(chǎn)品和理財服務(wù)兩方面指出了中資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)存在的問題，透視個人理財服務(wù)出現(xiàn)問題的原因，并提出中資商業(yè)銀行應(yīng)該將理財產(chǎn)品差異化服務(wù)化、轉(zhuǎn)變商業(yè)銀行經(jīng)營機(jī)制，提高理財業(yè)務(wù)人員素質(zhì)，發(fā)展第三方理財服務(wù)，積極培育理財業(yè)務(wù)市場等建議。

既有研究已經(jīng)得出了一系列有意義的結(jié)論。但是，這些研究主要集中于簡單地介紹中外資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的優(yōu)劣勢，并沒有從競爭力的角度來系統(tǒng)地進(jìn)行中外資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)競爭力的比較分析。而且這些研究主要運用規(guī)范分析法，缺乏實證分析。因此，為深化既有研究，本文試著將衡量商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)競爭力的幾個主要因素納入分析框架，而且在分析的過程中，采用對比的方法，做到規(guī)范分析與實證分析相結(jié)合、理論與實踐相結(jié)合，系統(tǒng)而全面地分析比較中外資商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的競爭力。

篇9

我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)起步較晚,雖然近幾年發(fā)展迅猛,但從我國各個商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的運作情況來看,距離國外商業(yè)銀行所開展的個人理財業(yè)務(wù)仍有較大的差距,這些差距主要表現(xiàn)在以下幾個方面:

一、個人理財業(yè)務(wù)含義的比較

在國外,個人理財稱為財務(wù)策劃,是指財務(wù)策劃師通過收集整理客戶的收入、支出、資產(chǎn)、負(fù)債等數(shù)據(jù),傾聽客戶的希望、要求、目標(biāo)等,在律師、會計師、稅務(wù)師等專家的協(xié)助下,為顧客制定儲蓄計劃、保險投資對策、稅金對策、繼承、經(jīng)營策略等方案,并幫助其實施。

目前,我國對個人理財?shù)亩x還局限在“如何處理自己的財富”。作為一種服務(wù),它指的是根據(jù)個人(家庭)的風(fēng)險偏好、短期、中期和長期需求或收益目標(biāo),對個人(家庭)的財產(chǎn)進(jìn)行科學(xué)的、有計劃的、系統(tǒng)的全方位管理,以實現(xiàn)個人(家庭)財產(chǎn)的合理安排、消費和使用。

二、經(jīng)營模式、投資工具的比較

在國外混業(yè)經(jīng)營模式下,商業(yè)銀行形成了集銀行、證券、保險和投資銀行業(yè)務(wù)于一體的多元化發(fā)展戰(zhàn)略,可以為客戶提供更為全面的金融產(chǎn)品和服務(wù),滿足客戶多樣化的需求。從產(chǎn)品種類來看,外資銀行可提供的個人業(yè)務(wù)產(chǎn)品面要廣于中資銀行,不僅品種豐富多樣,而且提供有關(guān)居家生活、旅行、退休、保健等方面的便利。

而我國金融業(yè)一直實行分業(yè)經(jīng)營模式,中資銀行不能直接涉足證券、保險、基金等業(yè)務(wù),銀行只能代銷這些產(chǎn)品,而不能針對客戶的需要設(shè)計出個性化理財產(chǎn)品,這極大地限制了個人理財業(yè)務(wù)的深度和廣度,使得銀行在境內(nèi)可供選擇的投資工具有限,加上目前中資銀行還不允許離岸投資,因此其個人理財產(chǎn)品比較單一,增值性產(chǎn)品和服務(wù)所占比重相對較低。

三、核心產(chǎn)品的比較

在國外,個人理財業(yè)務(wù)的劃分主要以客戶為中心,在設(shè)計個人理財產(chǎn)品時充分考慮了客戶的實際需要,主要以多元化的投資服務(wù)和私人理財服務(wù)為核心產(chǎn)品,其主要內(nèi)容包括結(jié)算業(yè)務(wù)、貸款業(yè)務(wù)、委托業(yè)務(wù)、投資業(yè)務(wù)和私人理財服務(wù),同時,國外個人理財業(yè)務(wù)還十分注重為客戶提供個性化、差別化的產(chǎn)品和服務(wù),使顧客能夠找到適合自己的產(chǎn)品和服務(wù)模式。

而國內(nèi)商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的核心多是以傳統(tǒng)的個人金融業(yè)務(wù)(結(jié)算業(yè)務(wù)、貸款業(yè)務(wù)、委托業(yè)務(wù))以及部分投資服務(wù)為主,并且投資業(yè)務(wù)還是以代銷基金、債券、保險、銀證通、銀證轉(zhuǎn)賬以及投資咨詢和建議為主,不能直接代客進(jìn)行投資操作。與國外的銀行理財產(chǎn)品相比,目前國內(nèi)商業(yè)銀行的個人理財產(chǎn)品更多的是形似,還沒有達(dá)到神似,只是把現(xiàn)有的業(yè)務(wù)進(jìn)行一個重新的整合,而沒有針對客戶的需要進(jìn)行個性化的設(shè)計。此外,國內(nèi)個人理財還缺乏關(guān)于資產(chǎn)管理、遺產(chǎn)規(guī)劃、稅務(wù)規(guī)劃等私人理財服務(wù)。

四、客戶資源的比較

在國外,商業(yè)銀行的客戶質(zhì)量較高,花旗、匯豐直接將境內(nèi)的5%-10%的高收入階層作為其目標(biāo)客戶,客戶質(zhì)量最高;子銀行的理財服務(wù),尤其是貴賓理財,門檻也比中資銀行高得多,如花旗銀行的貴賓理財v正就要求客戶月平均賬戶余額在5萬美元以上,匯豐銀行“卓越理財”也有類似的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)。

而國內(nèi)商業(yè)銀行主要面對成長性客戶、城市高收入階層、白領(lǐng)和私營業(yè)主等,客戶質(zhì)量相對較差且分布不均勻,準(zhǔn)入門檻相對較低。

五、市場細(xì)分策略的比較

在國外,商業(yè)銀行在進(jìn)行市場細(xì)分時,注重避免內(nèi)部機(jī)構(gòu)與人員的重疊和競爭,以業(yè)務(wù)模式、長遠(yuǎn)規(guī)模效應(yīng)、盈利水平和交叉營銷等作為細(xì)分的主要依據(jù)和標(biāo)準(zhǔn),客戶分層細(xì)致。

而國內(nèi)商業(yè)銀行在市場劃分時比較粗糙,內(nèi)部的重疊、摩擦、競爭較為嚴(yán)重,以單一業(yè)務(wù)量為劃分標(biāo)準(zhǔn),客戶分層粗獷。

六、營銷方式的比較

在國外,商業(yè)銀行從客戶需要為出發(fā)點,以主動營銷為主,注重系統(tǒng)性營銷。

在營銷方式上更多地依賴于高科技和網(wǎng)絡(luò),通過建設(shè)網(wǎng)上銀行、自助銀行、callcenter、以及全國聯(lián)網(wǎng)的atm機(jī)與pos機(jī)等現(xiàn)代化界面,可以使客戶在任何時間、任何地點實現(xiàn)與銀行的互動式無縫對接。

而國內(nèi)銀行從完成營銷任務(wù)為出發(fā)點,以被動營銷為主,分割情況嚴(yán)重,客戶管理系統(tǒng)利用程度低,較為依賴營銷人員的經(jīng)驗與個人努力。與外資銀行相比,國內(nèi)商業(yè)銀行在物理網(wǎng)點的建設(shè)上具有外資銀行無法比擬的優(yōu)勢,但網(wǎng)上銀行和電話銀行等無形營銷渠道的市場滲透度不高。

七、客戶關(guān)系管理的比較

在國外,商業(yè)銀行在開展個人理財業(yè)務(wù)時,建立了客戶信息管理系統(tǒng),對客戶信息進(jìn)行全面管理和深度分析,為客戶提供量身定制的理財產(chǎn)品及服務(wù),并十分注重服務(wù)的機(jī)密性和專有性。同時還實行種種有利于鞏固與客戶關(guān)系的管理制度,舉辦各種活動,與客戶保持“連續(xù)關(guān)系”,獲得客戶的忠誠度。

而國內(nèi)商業(yè)銀行普遍缺乏客戶管理水平,絕大多數(shù)銀行尚未開發(fā)和使用客戶服務(wù)管理系統(tǒng),在日常客戶管理工作中無法進(jìn)行準(zhǔn)確的市場分層,不能快速、便捷地錄入、更新、檢索、調(diào)用客戶檔案資料,無法真正實現(xiàn)互動式和

個性化的客戶關(guān)系管理,無法為客戶提供全面的理財建議。

八、風(fēng)險控制的比較

在國外,商業(yè)銀行有著完整的居民信用檔案和完善的風(fēng)險監(jiān)控體系,并且與其他銀行共享目標(biāo)消費者的相關(guān)信息。同時憑借計算機(jī)技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的支持,具備一流的專業(yè)評估能力。

而我國,由于個人征信系統(tǒng)的缺失、缺乏配套的專業(yè)評估能力、不能建立有效的個人風(fēng)險評估系統(tǒng),為商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的開展帶來了風(fēng)險隱患。

九、員工素質(zhì)的比較

在國外,商業(yè)銀行的客戶經(jīng)理很多具有注冊理財規(guī)劃師(certified financialplanner,cfp)資格,有著較高的業(yè)務(wù)素質(zhì)和豐富的職業(yè)經(jīng)驗,并且在遴選過程中必須經(jīng)過學(xué)歷、道德、綜合素質(zhì)等多方面的考驗,即使成為客戶經(jīng)理后,仍需接受財務(wù)分析師培訓(xùn)。

而國內(nèi)商業(yè)銀行近些年雖然加快步伐進(jìn)行理財客戶經(jīng)理的培養(yǎng),但大多數(shù)客戶經(jīng)理仍是從個人金融從業(yè)人員中臨時抽調(diào)而來的,即使參加了由銀行組織的專業(yè)培訓(xùn),個人理財技能仍以銀行類業(yè)務(wù)為主,而且其資格大多是由各銀行自己認(rèn)定的,缺乏統(tǒng)一性和權(quán)威性。

十、考核機(jī)制的比較

在國外,銀行個人客戶經(jīng)理的待遇與營銷業(yè)績直接掛鉤,營銷業(yè)績以客戶群組給銀行帶來的風(fēng)險加權(quán)成本核算匯總結(jié)果為基礎(chǔ)進(jìn)行考核,考核指標(biāo)有市場占有率、集中度以及客戶關(guān)系提升變化情況等,采用平衡記分卡,考核的連貫性、系統(tǒng)性較強(qiáng)。

而我國,由于個人理財業(yè)務(wù)的效益主要體現(xiàn)在中間業(yè)務(wù)收入上,其效益又不能獨立核算,使得理財師的收入與他們所從事的工作及付出并不對等。此外,個人理財業(yè)務(wù)營銷績效目前尚未有完善的考核辦法,一般以銀行自身業(yè)務(wù)量為基礎(chǔ),采用單項指標(biāo)(發(fā)生額、余額)或多項相互矛盾的指標(biāo),缺乏可以鼓勵、衡量交叉營銷的綜合考核體系,連貫性和系統(tǒng)性較弱。

基于上述差距,我國商業(yè)銀行應(yīng)從經(jīng)營理念、創(chuàng)建理財品牌、開發(fā)個人理財信息系統(tǒng)、細(xì)分個人理財客戶、加強(qiáng)內(nèi)部管理制度、建設(shè)個人理財隊伍等方面著手努力,有效地縮小差距,提高自身水平,以實現(xiàn)個人理財業(yè)務(wù)在我國的快速發(fā)展。

參考文獻(xiàn)

篇10

一、商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)概述

商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為個人客戶提供的財務(wù)分析、財務(wù)規(guī)劃、投資顧問以及資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動。按照管理運作方式不同，商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)分為理財顧問服務(wù)和綜合理財服務(wù)兩類。其中，理財顧問服務(wù)是銀行向客戶提供的財務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議個人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)。而在綜合理財服務(wù)中，客戶授權(quán)銀行代表客戶按照合同約定的投資方向和方式，進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理，投資收益與風(fēng)險由客戶或客戶與銀行按照約定方式分享與承擔(dān)。

二、我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)存在的問題

在我國，商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)雖在近年來取得較為快速的發(fā)展，但是由于起步較晚，受制于行業(yè)內(nèi)部、從業(yè)者水平等多方面因素，我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的開展依然存在很多問題。

（一）個人理財產(chǎn)品單一，創(chuàng)新能力弱

一方面，個人理財業(yè)務(wù)層級分布不均。在低端理財業(yè)務(wù)中，常見的保本型理財產(chǎn)品覆蓋面較廣，但是在這一層級雖然各家商業(yè)銀行都有各式產(chǎn)品，但實質(zhì)并無不同，理財被理解為預(yù)期收益率較高的“存款”。而在激烈的市場競爭中，僅僅依靠收益率微小的變動率難以找到優(yōu)勢，對于投資者來說也很難實現(xiàn)差異化服務(wù)。而在高端私人銀行服務(wù)中，由于受眾群體較小，也不能突出銀行理財業(yè)務(wù)實力。

另一方面，由于我國金融市場銀行、證券和保險三者長期存在的分業(yè)經(jīng)營狀態(tài)，使得資金利用率不足。商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)的開展依然主要依靠理財產(chǎn)品，以及簡單的代收代付、證券保險產(chǎn)品銷售業(yè)務(wù)。理財產(chǎn)品的設(shè)計不能充分和證券、保險市場相結(jié)合，在資金利用率上不能充分發(fā)揮其他兩個市場的優(yōu)勢。而市場上各家銀行理財產(chǎn)品趨于同化，既不能滿足投資者的綜合投資需求，也不利于深化銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展。

（二）部分商業(yè)銀行業(yè)務(wù)開展不謹(jǐn)慎，風(fēng)險控制能力差

我國商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)快速發(fā)展過程中，理財產(chǎn)品違約現(xiàn)象也屢見不鮮，理財產(chǎn)品到期后無法按期兌付給投資者造成損失。商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)的開展，其產(chǎn)品設(shè)計的資金投資方向涉及股票，期貨及同業(yè)拆借等金融投資工具，而這些工具都與市場利率、匯率、股票價格等息息相關(guān)。對于我國商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)最大的市場風(fēng)險來源于利率及匯率的變動。2011年，人民銀行7次上調(diào)存款準(zhǔn)備金率，2012年又進(jìn)行了兩次下調(diào)，利率市場化改革的加快，增加了利率不穩(wěn)定性。同時，人民幣匯率浮動彈性的增加，人民幣升值給相關(guān)投資于境外衍生品的理財產(chǎn)品及外幣的銷售業(yè)務(wù)帶來更大的風(fēng)險。

（三）相關(guān)從業(yè)人員專業(yè)素質(zhì)不足

商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)的開展，對于從業(yè)人員有著很高的專業(yè)素質(zhì)及綜合素質(zhì)要求。在目前銀行理財產(chǎn)品銷售過程中，違規(guī)現(xiàn)象依然存在。很多從業(yè)人員為了吸引客戶購買理財產(chǎn)品或其的基金、保險產(chǎn)品，通常只強(qiáng)調(diào)收益性，而淡化預(yù)期收益的性質(zhì)，未能充分向投資者揭示風(fēng)險。一旦客戶發(fā)生損失不僅對銀行聲譽造成損失，更有甚者引起法律糾紛。同時，目前理財業(yè)務(wù)還未能做到為客戶提供針對性、差異化服務(wù)。簡單理財產(chǎn)品銷售并不能達(dá)到為客戶實現(xiàn)收益性和安全性全面覆蓋的理財計劃。商業(yè)理財業(yè)務(wù)是對于客戶資金的綜合運用，以達(dá)到為客戶資產(chǎn)保值增值的目的，這要求從業(yè)人員除了對金融方面要有過硬的專業(yè)知識，充分認(rèn)識銀行、證券、保險各個市場的資金需求外，法律、收稅、財政等相關(guān)知識也應(yīng)該具備，甚至藝術(shù)品、古董收藏投資也應(yīng)有一定了解，真正做到全面為客戶理財。

三、我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)發(fā)展對策分析

（一）豐富產(chǎn)品種類，提供差異化服務(wù)

投資者由于年齡層次、收入水平及風(fēng)險偏好程度不同，對于商業(yè)銀行提供的理財服務(wù)具有不同需求。理財產(chǎn)品的開發(fā)應(yīng)具有創(chuàng)新性，一方面，在技術(shù)層面提高產(chǎn)品收益率及安全性，對現(xiàn)行資產(chǎn)進(jìn)行投資組合，分散風(fēng)險、提高收益率及穩(wěn)定性。簡化理財業(yè)務(wù)程序，例如改進(jìn)消費貸款的繁瑣手續(xù)，充分開展不動產(chǎn)抵押貸款、有價證券質(zhì)押貸款等業(yè)務(wù)，發(fā)揮不同資產(chǎn)的特點。另一方面，在提供理財服務(wù)時，也應(yīng)該充分考慮客戶的收入水平、風(fēng)險承擔(dān)能力，依靠充分的市場細(xì)分，針對不同特點的投資者提供具體的理財方案。

（二）完善相關(guān)規(guī)章制度，強(qiáng)化金融監(jiān)管

從整個市場監(jiān)管來說，應(yīng)做到國家監(jiān)督、行業(yè)監(jiān)督、銀行內(nèi)部監(jiān)督三者相結(jié)合。首先，國家監(jiān)督層面主要是相關(guān)法律法規(guī)的完善，對于行業(yè)發(fā)展進(jìn)行引導(dǎo)，對于違規(guī)操作嚴(yán)厲打擊。其次，行業(yè)監(jiān)督層面，自銀監(jiān)會2011年《商業(yè)銀行理財產(chǎn)品銷售管理辦法》以來，對于行業(yè)規(guī)范起到很大促進(jìn)作用，但也需進(jìn)一步加強(qiáng)政策的貫徹實施，保證行業(yè)發(fā)展合法合規(guī)。而且在我國銀行、證券、保險分業(yè)經(jīng)營以及分業(yè)監(jiān)管的狀況下，也應(yīng)注意進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化的統(tǒng)一監(jiān)督。最后，銀行內(nèi)部監(jiān)督層面，事前要充分揭示風(fēng)險，加強(qiáng)信息披露。業(yè)務(wù)開展過程中做到定期檢查，排查風(fēng)險，發(fā)現(xiàn)違規(guī)操作行為及時糾正。事后對于違規(guī)操作者加強(qiáng)懲治力度，以防止類似狀況再次出現(xiàn)。

（三）注重人才培養(yǎng)，提高從業(yè)人員整體素質(zhì)

合格的理財從業(yè)人員，并不只是簡單的理財產(chǎn)品的銷售。優(yōu)秀的理財師不僅能夠為銀行帶來經(jīng)濟(jì)收益，更能為客戶提供全面的理財計劃，增強(qiáng)客戶忠誠度，提高銀行聲譽。現(xiàn)階段，我國已建立金融理財師標(biāo)準(zhǔn)委員會，從業(yè)人員通過相關(guān)考試后獲得金融理財師資格。通過標(biāo)準(zhǔn)專業(yè)化的資格考試，不僅在專業(yè)知識方面得到強(qiáng)化，對于法律、稅收等知識能夠得到很好的補充。但也應(yīng)該看到，僅依靠資格考試，并不能完全勝任。對于商業(yè)銀行來說，一方面注意專業(yè)人才的引進(jìn)，加強(qiáng)人才儲備，另一方面對于現(xiàn)有從業(yè)人員的培訓(xùn)，構(gòu)建復(fù)合型理財隊伍。完善人才的引進(jìn)、選拔、培訓(xùn)機(jī)制，為理財業(yè)務(wù)的開展提供長期、堅實的人才保障。

參考文獻(xiàn)

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[2]黃兵兵，呂金梅，馬磊.商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀及啟示[J].合作經(jīng)濟(jì)與科技，2013（02）.

篇11

中圖分類號：F832.2 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A doi：10.3969/j.issn.1672-3309（x）.2013.08.24 文章編號：1672-3309（2013）08-53-02

一、商業(yè)銀行個人理財產(chǎn)品的概念及分類

（一）商業(yè)銀行個人理財產(chǎn)品的概念

一般來講，商業(yè)銀行個人理財產(chǎn)品主要是指商業(yè)銀行在對潛在的客戶進(jìn)行適當(dāng)分析和研究的基礎(chǔ)上，有針對性的進(jìn)行產(chǎn)品設(shè)計和銷售的資金管理計劃和投資方案。通常在這種投資方式中，銀行接受客戶的授權(quán)進(jìn)行資金管理，銀行與客戶先約定收益與風(fēng)險分配方式，到期后按照約定方式進(jìn)行分配。

（二）個人理財性產(chǎn)品的主要分類

本金和收益能否保證的問題是客戶非常關(guān)注的兩個方面，根據(jù)這兩個方面，我們可以將個人理財產(chǎn)品分為三個大類：保本型——固定收益類產(chǎn)品、保本型——浮動收益類產(chǎn)品與非保本型——浮動收益類產(chǎn)品。

1、保本型——固定收益類理財計劃。指的是商業(yè)銀行與客戶簽訂相應(yīng)的保證條款，并按照承諾的條件向客戶按期支付固定的收益，投資風(fēng)險由銀行全部承擔(dān)，或者按照承諾的條件，銀行按期向客戶支付最低收益并承擔(dān)該部分的風(fēng)險，而投資的其他收益則由客戶和銀行按照先前約定的比例進(jìn)行分配，并按比例承擔(dān)投資的相關(guān)風(fēng)險的理財計劃。

2、保本型——浮動收益類個人理財產(chǎn)品。其特點是商業(yè)銀行與客戶在理財產(chǎn)品銷售時，雙方就約定：到期后銀行除保證向客戶支付本金外，其他投資風(fēng)險由客戶自己承擔(dān)，根據(jù)實際收益情況確定客戶的實際收益。

3、非保本型——浮動收益類產(chǎn)品。其特點是不保證本金，根據(jù)實際收益情況確定客戶的收益率，因為不保本，所以收益率一般要比保本產(chǎn)品收益率高。當(dāng)前市場上屬于該類的產(chǎn)品有以下幾種：QDII、基金寶和打新股。

二、我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)分析

（一）我國商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀

2000-2005 年間，中國理財市場平均每年增長率高達(dá)15%以上，從2006 年以來，個人理財業(yè)務(wù)得到了更快的發(fā)展。但是，受國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)因素影響，2007年開始出現(xiàn)了大量理財產(chǎn)品零收益和負(fù)收益現(xiàn)象。截至2008年2月28日，涉及5家銀行的9款理財產(chǎn)品出現(xiàn)了零收益。

從發(fā)行數(shù)量上看，我國商業(yè)銀行理財產(chǎn)品近年來發(fā)行明顯提速， 并且以人民幣理財產(chǎn)品的放量增長為特點。2011年我國銀行理財產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量達(dá)到23889款，較2010年增長75.3%，其中人民幣理財產(chǎn)品發(fā)行21474款，占據(jù)全部發(fā)行總量的90%，較2010年增長86.63%。

（二）我國商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展的問題

1、信息透明度不高，信息披露不足。2010年，國有控股的五大銀行加上郵儲銀行發(fā)行的理財產(chǎn)品高達(dá)4226款，占市場產(chǎn)品比率達(dá)36.51%。同時，統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)多數(shù)銀行在觀察期內(nèi)實際收益率公布比例不滿30%。

2、產(chǎn)品設(shè)計能力不足。設(shè)計能力不足是銀行理財產(chǎn)品發(fā)生問題的重要原因。國內(nèi)商業(yè)銀行的自主創(chuàng)新能力匱乏，人民幣衍生品市場和基礎(chǔ)證券市場殘缺不全，對外資銀行的依賴較為明顯。中資銀行推出的與國際金融市場利率、匯率、股指及有色金屬等產(chǎn)品掛鉤的理財產(chǎn)品一般都是由中資銀行提交外資銀行進(jìn)行產(chǎn)品設(shè)計，然后再分銷。

三、我國商業(yè)銀行理財產(chǎn)品所蘊含的風(fēng)險

（一）法律方面的風(fēng)險

1、產(chǎn)品銷售和宣傳不適當(dāng)。銀監(jiān)會對商業(yè)銀行應(yīng)該如何宣傳和銷售理財計劃都有非常嚴(yán)格的規(guī)定，如果不遵守將會承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。但是，很多銀行在宣傳和銷售個人理財產(chǎn)品時總是有意忽略風(fēng)險的提示或者夸大收益，進(jìn)行不適當(dāng)?shù)睦碡敭a(chǎn)品的宣傳，極易誤導(dǎo)消費者。有些營銷人員銀行理財產(chǎn)品收益宣傳非常夸張。

2、風(fēng)險揭示不足。按照相關(guān)規(guī)定：在開展個人理財產(chǎn)品服務(wù)時，商業(yè)銀行必須進(jìn)行相應(yīng)的風(fēng)險提示，否則很可能遭到客戶的索賠，銀監(jiān)會也可以以此進(jìn)行處罰。在產(chǎn)品銷售階段，銀行的營銷人員在對條款的理解上可能自身都存在問題，或者是銀行從事其他業(yè)務(wù)的服務(wù)人員來推銷理財產(chǎn)品，其只強(qiáng)調(diào)產(chǎn)品的高收益性，而對風(fēng)險揭示完全不足，導(dǎo)致客戶未能理解其中存在的風(fēng)險，容易導(dǎo)致客戶投訴。

（二）信用和聲譽風(fēng)險

因為商業(yè)銀行的經(jīng)營管理不善導(dǎo)致客戶對商業(yè)銀行產(chǎn)生負(fù)面評價的風(fēng)險即為聲譽風(fēng)險。自2008 年以來，已出現(xiàn)多起理財方面投資者與銀行的爭議事件，究其原因多是產(chǎn)品宣傳時介紹的收益率很高，到期后理財產(chǎn)品的實際收益率又過低，前后反差過大引起客戶強(qiáng)烈的不滿。僅2008 年一年，上海銀監(jiān)局就受理各類對銀行業(yè)機(jī)構(gòu)的投訴4398項，其中，對個人理財產(chǎn)品銷售的投訴明顯增加。理財產(chǎn)品方面的投訴增多，大多是銀行在理財產(chǎn)品銷售過程中對風(fēng)險揭示不足所致。這些誤解也會給銀行造成負(fù)面影響，投資者對銀行的信任度會下降，對銀行的聲譽也會有影響。

（三）市場風(fēng)險

1、利率風(fēng)險。所有商品的價格都與利率存在相關(guān)性，理財產(chǎn)品尤其如此，我國實行利率浮動制度，不斷變化的利率必然導(dǎo)致理財產(chǎn)品的收益不確定性。利率對金融機(jī)構(gòu)更是影響重大，以前國家一般公布基準(zhǔn)存貸款利率，并規(guī)定了商業(yè)銀行只能在一定的幅度內(nèi)浮動，銀行大多吃存貸利率差，利潤豐厚，日子非常好過。另一方面，中小企業(yè)和民營企業(yè)融資又非常困難。新一屆政府下決心進(jìn)行經(jīng)濟(jì)改革，要理順資金價格，使存貸款利率由市場的資金供求來決定，進(jìn)一步推進(jìn)市場經(jīng)濟(jì)改革。今年7月，央行取消了金融機(jī)構(gòu)貸款利率0.7倍的下限，由金融機(jī)構(gòu)根據(jù)商業(yè)原則自主確定貸款利率水平。這無疑是我國利率市場化改革的重要一步。在放開貸款利率的基礎(chǔ)上，存款利率上限也將逐步從1.1倍擴(kuò)大至1.15-1.2倍，當(dāng)然，考慮到安全性，完全放開存款利率還是有很大風(fēng)險的，但不管怎么說，這是一個信號：利率會越來越市場化。以后利率的變化將會更復(fù)雜，各個銀行為了在競爭中獲勝都會采用利率這個非常有力的手段。影響利率的因素很多，比如國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢、國內(nèi)產(chǎn)業(yè)政策、國內(nèi)外貨幣政策的調(diào)整都會影響國內(nèi)的存貸款利率，利率風(fēng)險將逐步成為我國金融業(yè)最主要的市場風(fēng)險。

2、匯率風(fēng)險。隨著我國匯率改革的深化和歐美利率的調(diào)整，個人理財產(chǎn)品也面臨著匯率風(fēng)險。比如，投資者如果購買保本型——固定收益類美元理財產(chǎn)品后，美元調(diào)息、升值或者貶值，但投資者的收益如果不變，就會導(dǎo)致匯率損失。加上國內(nèi)貸款利率完全放開，國際國內(nèi)的利率波動也會影響匯率，二者共同作用，將會使風(fēng)險更復(fù)雜而不好把握。

3、物價上漲風(fēng)險。這幾年，物價上漲幅度非常大，貨幣貶值嚴(yán)重，理財產(chǎn)品的收益率必須和通貨膨脹率進(jìn)行比較，如果說理財產(chǎn)品的收益率小于通貨膨脹率，那么該投資就是失敗的，不如選擇進(jìn)行實物類產(chǎn)品的投資更能保值。

四、我國商業(yè)銀行理財產(chǎn)品風(fēng)險管理的建議

（一）從銀行自身角度分析

1、規(guī)范宣傳和銷售，加強(qiáng)風(fēng)險揭示和信息披露。在理財產(chǎn)品的宣傳及銷售方面銀行應(yīng)進(jìn)一步規(guī)范，對無法提供準(zhǔn)確依據(jù)的理財產(chǎn)品，在宣傳介紹材料中不標(biāo)明最高收益率或者預(yù)期收益率，不使用 “首位”、 “第一”、“保證收益”等容易誤導(dǎo)的宣傳標(biāo)語。對于市場風(fēng)險較大的理財產(chǎn)品，對無相關(guān)交易經(jīng)驗或不宜購買該理財產(chǎn)品的客戶，銷售人員不主動去銷售。銷售人員應(yīng)充分了解所銷售的理財產(chǎn)品，了解各項條款的含義和風(fēng)險因素，不僅要將合同中的條款對客戶逐條進(jìn)行解釋，還要充分提示可能的風(fēng)險，不要過度承諾高收益，極易誤導(dǎo)消費者決策的錯誤。

2、加強(qiáng)與媒體的協(xié)調(diào)溝通。商業(yè)銀行應(yīng)通過各種媒體平臺，對商業(yè)銀行的產(chǎn)品、價值理念進(jìn)行宣傳和講解。媒體訪談、產(chǎn)品宣講等方式都是可以的。以期在公眾心目中建立商業(yè)銀行積極、良好聲譽，增強(qiáng)對公眾、客戶的透明度。并且，銀行還可以就新產(chǎn)品的開發(fā)征求客戶的意見，以期提早預(yù)知新產(chǎn)品的風(fēng)險，并早做防范。

3、完善管理政策，培養(yǎng)或引進(jìn)專業(yè)人才，進(jìn)一步量化市場的風(fēng)險。加強(qiáng)對市場風(fēng)險的管理，制定有效的管理政策和嚴(yán)格的程序。銀行應(yīng)該有專門成員制定市場風(fēng)險管理政策和程序，并隨時對市場風(fēng)險進(jìn)行監(jiān)管。銀行經(jīng)營產(chǎn)品多，涉及的范圍也廣，對銀行業(yè)務(wù)風(fēng)險的量度和測算需要非常復(fù)雜的數(shù)學(xué)知識和豐富的金融知識，并需要能非常熟練地運用計算機(jī)，因此，現(xiàn)代銀行風(fēng)險管理必須引進(jìn)高端的技術(shù)和人才。

（二）從監(jiān)管部門法律法規(guī)角度分析

1、相關(guān)法律法規(guī)亟需完善。我國相關(guān)部門應(yīng)盡快完善個人理財產(chǎn)品方面的法律規(guī)定，填補現(xiàn)有法律方面的空白，以更好地控制個人理財業(yè)務(wù)法律風(fēng)險。其一，法律法規(guī)需重視調(diào)整商業(yè)銀行和客戶之間的關(guān)系，明確各自的權(quán)利義務(wù)。其次，隨著個人理財產(chǎn)品的不斷發(fā)展，我國要清除“灰色區(qū)域”，加緊相關(guān)立法工作。

2、加強(qiáng)法律文化建設(shè)。加強(qiáng)法律的建設(shè)和法制宣傳，客戶和銀行員工都要增強(qiáng)法制觀念，依法、合規(guī)、誠信經(jīng)營。對相關(guān)工作人員定期進(jìn)行法律培訓(xùn)和強(qiáng)化學(xué)習(xí)，對客戶進(jìn)行選擇性的理財知識培訓(xùn)，從理財?shù)淖畛醐h(huán)節(jié)降低風(fēng)險的發(fā)生。

參考文獻(xiàn)：

[1].商業(yè)銀行人民幣理財產(chǎn)品中存在問題及對策分析[J].金融理論與實踐，2007，（09）.

篇12

隨著存款利率市場化的推進(jìn)， “預(yù)期收益型”理財產(chǎn)品將與存款同質(zhì)化，市場吸引力將會下降。而“凈值型”產(chǎn)品更符合資產(chǎn)管理的本質(zhì)要求和監(jiān)管部門的對于理財業(yè)務(wù)“單獨核算、風(fēng)險隔離、行為規(guī)范、歸口管理”的四項基本要求。“凈值型”產(chǎn)品能夠強(qiáng)化銀行和投資人雙方“買者自負(fù)、賣者有責(zé)”的認(rèn)識，能夠通過投資于標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)實現(xiàn)公允估值，并能夠以銀行的資產(chǎn)管理行為而非利差作為收費的基礎(chǔ)，因而“凈值型”產(chǎn)品雖然目前在市場上占比較低，卻有著廣闊的發(fā)展空間。

2.標(biāo)準(zhǔn)化融資渠道

非標(biāo)資產(chǎn)的全名為“非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)”，是指未在銀行間市場及證券交易所市場交易的債權(quán)性資產(chǎn)。標(biāo)準(zhǔn)化的融資渠道，如銀行貸款、債券融資等，均是在一種相對明確、規(guī)范與公平的機(jī)制保護(hù)下進(jìn)行的投融資過程，非標(biāo)產(chǎn)品則是繞過銀行或債券審批管理部門，通過某個非標(biāo)準(zhǔn)化的載體（如信托計劃等），從而將投融資雙方銜接起來。目前標(biāo)準(zhǔn)化融資渠道已經(jīng)成為當(dāng)前理財產(chǎn)品的必然發(fā)展趨勢。

3.“資產(chǎn)池”運作

資金池模式的運作方式是銀行建立一個“資產(chǎn)池”，銀行采購股票、貨幣市場工具、債券、信貸資產(chǎn)等，將其虛擬地置入一個池子內(nèi)。同時銀行對應(yīng)地建立一個“資金池”，把客戶募集的資金放入該池中對接采購來的資產(chǎn)。“資金池”的運作模式就是銀行將多款理財產(chǎn)品所募集到的資金歸集到同一個“資金池”中集合運作，并將“資金池”中的資金投入到多個投資對象所組成的“資產(chǎn)包”中。因此，在這種運作模式之下，投資者根本無法了解到自己所投入的資金究竟對應(yīng)了哪一項投資資產(chǎn)。而目前絕大多數(shù)銀行都不對資產(chǎn)池中各品種投資比例進(jìn)行披露，資金池理財產(chǎn)品信息不透明已經(jīng)成為這一模式的最大隱患。

二、我國商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展的改善對策

1.細(xì)分目標(biāo)群體，通過差異化服務(wù)模式，盡量滿足顧客多層次需求

基于現(xiàn)代金融背景，我國商業(yè)銀行必須將細(xì)分客戶理念引入銀行內(nèi)部，對客戶管理系統(tǒng)予以健全與完善，充分利用銀行本身所具有的客戶資源，細(xì)分客戶，以此將貼切、合理的理財服務(wù)提供給各文化背景、消費心理及社會階層的客戶。比如，具有較強(qiáng)風(fēng)險承受能力、較高收入的客戶，應(yīng)該在客戶風(fēng)險承受范圍前提下，將收益較高的理財產(chǎn)品提供給客戶，對于具有較低風(fēng)險承受能力、收入相對比較穩(wěn)定的客戶，應(yīng)該為其介紹保本型或者收益固定的理財產(chǎn)品。結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品達(dá)到預(yù)期最高收益率的概率相對較低，也有可能虧損本金，因此投資者在購買時，最好是作為資產(chǎn)配置的一部分，利用部分投資資金進(jìn)行投資，分散風(fēng)險。

2.加強(qiáng)創(chuàng)建與整合營銷渠道，創(chuàng)先與變革銀行營銷方式

不斷強(qiáng)化我國銀行直接營銷（比如：物理網(wǎng)點）與間接營銷（比如：電話銀行、網(wǎng)上銀行及手機(jī)銀行等）的整理與構(gòu)建，對向顧客轉(zhuǎn)移金融產(chǎn)品極為有利，我國商業(yè)銀行營銷理財產(chǎn)品并不僅僅是單純、簡單推銷，是努力創(chuàng)建可以與競爭對手抗衡與競爭的自主品牌，營銷觀念的轉(zhuǎn)變，必須轉(zhuǎn)變銀行產(chǎn)品推銷至將銀行有效解決方案提供給客戶的層面，應(yīng)該將優(yōu)勢顧客當(dāng)作無形資產(chǎn)與核心競爭力。投資者在購買掛鉤類理財產(chǎn)品前，應(yīng)該盡量選擇自己熟悉的標(biāo)的市場掛鉤的產(chǎn)品。

3.制定有效產(chǎn)品創(chuàng)新策略，提高品牌效應(yīng)

篇13

同時，銀行理財產(chǎn)品的創(chuàng)新力不足，設(shè)計理念相似，多是將現(xiàn)有的業(yè)務(wù)進(jìn)行重新整合，沒有對市場進(jìn)行充分的調(diào)研，沒有做到正在了解投資者的投資需求，沒有針對市場設(shè)計適用性強(qiáng)的產(chǎn)品，只是將產(chǎn)品作為攬儲的工具，設(shè)計多是針對怎樣獲得更多更優(yōu)質(zhì)的儲蓄資源，失去了理財產(chǎn)品作為投資項目的本質(zhì)。

（二）理財產(chǎn)品的期限結(jié)構(gòu)短期化

根據(jù)普益財富數(shù)據(jù)顯示，2014年，持有期在1～3個月的理財產(chǎn)品，占比47.78%，將近我國銀行理財產(chǎn)品總發(fā)行量的一半，期限在一年以內(nèi)占主要地位，份額約為93%，剩下的6～12個月相對較長期限的占比為14.93%，可見，作為期限一年以內(nèi)的短期理財產(chǎn)品深受客戶歡迎，是期限結(jié)構(gòu)中最常見占絕大部分的。

然而隨著越來越多的銀行都將發(fā)行理財產(chǎn)品的重點轉(zhuǎn)移到短期理財產(chǎn)品市場上，銀行間為了搶奪客戶資源，可能導(dǎo)致理財產(chǎn)品市場的風(fēng)險加劇，威脅到投資者的資金安全。而且并不是所有的理財產(chǎn)品都適合發(fā)行短期化的產(chǎn)品，如結(jié)構(gòu)性的理財產(chǎn)品發(fā)行短期的產(chǎn)品就沒有意義。顯然，整個銀行業(yè)都以短期化的產(chǎn)品作為主要產(chǎn)品的理財產(chǎn)品期限結(jié)構(gòu)是不合理也不科學(xué)的。因此，國內(nèi)銀行業(yè)應(yīng)該充分重視對理財產(chǎn)品的期限結(jié)構(gòu)差別化開發(fā)。

（三）商業(yè)銀行內(nèi)部信息溝通不順暢

目前多數(shù)理財產(chǎn)品的推廣流程是總行只負(fù)責(zé)理財產(chǎn)品的前期設(shè)計，而分行和支行只負(fù)責(zé)向客戶銷售產(chǎn)品，將上層設(shè)計和下層銷售完全分開。這種模式雖然在某一程度上具有優(yōu)勢但是也存在弊端。其一、總行對不同地區(qū)的理財消費觀念并不了解，其設(shè)計的產(chǎn)品就不夠具有適用性和現(xiàn)實性，就不能夠滿足不同地區(qū)客群對理財產(chǎn)品的多樣化的需求。其二、分行支行的員工雖然了解地區(qū)的理財消費觀念，清楚客戶的需求，但是其權(quán)利有限，不能進(jìn)行產(chǎn)品的更新和設(shè)計，只能一級一級向上傳遞匯總，成本高，且不能及時有效的利用信息，造成不必要的浪費。

二、發(fā)展我國銀行理財產(chǎn)品的建議

（一）增強(qiáng)產(chǎn)品的差異化

隨著經(jīng)濟(jì)的繁榮和社會的發(fā)展，我國居民理財觀念的興起，對產(chǎn)品的需求不斷增強(qiáng)，包括生活和投資兩方面的理財，主要需求是現(xiàn)有及未來將有的資產(chǎn)的保值增值、購房和子女教育的資金安排、養(yǎng)老的資金保障以及創(chuàng)業(yè)投資等方面。在產(chǎn)品設(shè)計的流程和方式上，需要更靈活性，多借鑒外國較為成功的銀行產(chǎn)品設(shè)計理念，在產(chǎn)品設(shè)計前期，應(yīng)該綜合考慮市場情況，先做好對市場的深入調(diào)研，挖掘潛在客戶的投資需求和投資心理，劃分出不同的客群，了解不同的客群的收入水平，對風(fēng)險的承受能力、對風(fēng)險和收益匹配度的要求等，充分利用已有的客戶信息并建立自己特有的檔案庫，再依據(jù)細(xì)分好的市場數(shù)據(jù)，選擇和銀行自身特點更符合的目標(biāo)客群。最后根據(jù)目標(biāo)客群的個性化需求，設(shè)計符合要求且能凸顯自身特色的理財產(chǎn)品，提品的附加值。

（二）開拓高端理財產(chǎn)品市場

商業(yè)銀行應(yīng)該提高理財產(chǎn)品的層次，除了大眾化的理財產(chǎn)品和服務(wù)外，還應(yīng)該逐步建立更高端的理財產(chǎn)品和服務(wù)――私人銀行。私人銀行比之現(xiàn)有的模式，具有更專業(yè)性、個性化、人性化的特點，這些特點不僅體現(xiàn)在對產(chǎn)品和市場的了解和把握上，還體現(xiàn)在服務(wù)優(yōu)質(zhì)上。商業(yè)銀行可以利用自身擁有的資源，挖掘潛在的高價值客戶，把握現(xiàn)有的高端客戶，針對這些客戶的特點和需求提供差異化定價，并為其量身定做財務(wù)規(guī)劃，為客戶的投資、消費、教育和退休養(yǎng)老等需求做精心安排，供應(yīng)高端理財產(chǎn)品，為客戶量身定做多種資產(chǎn)組合方案，客戶能夠擁有更多樣的選擇。

（三）加強(qiáng)風(fēng)險管理和信息披露

風(fēng)險是造成投資損失的主要原因之一，商業(yè)銀行應(yīng)該完善風(fēng)險管理體系，在設(shè)計產(chǎn)品時，做好掛鉤標(biāo)的的風(fēng)險評估，選擇最優(yōu)的標(biāo)的，在產(chǎn)品發(fā)行后，針對不同的風(fēng)險程度的產(chǎn)品，進(jìn)行不同的風(fēng)險監(jiān)控管理。